关于财务报表和财务报告的概念

关于财务报表和财务报告的概念 、作用及改进研究系列之二 论 资 产 负 债 表 的 内含 信 息 事昌豁效蕴高葛家 , 资产负债表的另一名称是“ 财务状况表 ” , 它 能够反映企业某一特定时点的财务状况 。什么是财务 状况 有些文献认为 , 财务状况似乎就是资产 、 负债和 所有者权益的构成及其相互关系的状况 。确实 , 资产及 其构成表明投人企业资源 的运用 , 是广义企业的“ 投 资 ”活动 其中包括经营活动所需要运用和投放 的资 金 , 即各项经营运用的资产 的结果 负债与所有者权 益及其构成 , 表明企业资源来 自何处 , 是广义的企业 “ 筹资 ”活动的结果 , “ 筹资 ”与 “ 投资 ”通常被理解为理 财活动的内容 。 上述理解似乎并无不妥 。但是报表的有用信息决 不限于报表中的表面数据 。“ 财务状况 ”的含义 , 应当具 有更丰富的内涵 , 包括 比资产负债表上显示的数字更 多更有用的信息 。 因此 , 还应当对资产负债表所内含的 信息进行深层次的挖掘 一 , 我们应认识到 报表提供的是信息 , 而 日常的 记录仍是数据 。报表与帐簿的一个重要不同 , 是报表把 帐户及其数据不仅集中起来 , 形成项 目 , 而且对项 目进 行必要的浓缩 归并 或分割 细分 , 并有 目的地加以 分类 、排列 , 除揭示每一项 目的金额外 , 还揭示用于汇 总不同层次类别的小计 、合计和总计 。 报表上的集合 浓缩 、分类 、排列 、合并或分割 细分 并进行小计 、 合计和总计 , 看起来似乎是十分简单的编表技术 , 其 实 , 这些技术却能为使用者增添若干有用的信息 。例如 在资产负债表中 、从“ 总计 ” 、 “ 合计 ”和“ 小计 ”中 , 可 以 了解一个企 业作为一个整体在编制资产负债表 日的全部资源 的 “ 存量 ”和各大类 、各小类资源存量的构成 。 、资产负债表中资产与负债项 目 , 通常是按流动 性分类的 , 在每一类中又按流动性的强度排列 。在资产 方 , 通过这种排列 , 可 以评估不 同类别资产的变现能 力 , 从而有助于预测未来的现金流人的金额 、时间先后 及其不确定性 在负债方 , 通过这种排列 , 可 以评估不 同类别负债的偿还前后 , 从而有助于预测未来的现金 流出的金额 、时间顺序及其不确定性 。 、某些有关联的项 目常被排列在一起 , 通过不 同 口口口口财 会 月 丫 刊 队 , 的计量 , 便能获得补充的信息 。最常见的例子有 ①存货 按成本 减 存货跌价准备 存货 按成本与市价孰低 ②应收帐款 按帐面价值 减 备抵坏帐 应收帐款 实际可收回帐款 ③固定资产 按原价 减 累计折旧 固定资产 按净值 二 , 一个企业的财务状况在持续经营的前提下 , 归 根结蒂 , 取决于企业的偿付能力 。 因此 , 产生未来现金 净流人的能力是反映企业财务状况的集中表现 。而企 业产生未来净现金流人的能力又取决于 ①企业的盈 利能力 、 ②企业的变现能力 、 ③企业的财务弹性 、 ④企 业的财务风险 。 企业的盈利能力是企业产生现金净流人的主要来 源 。有关盈利的信息应 由收益表来提供 。但反映企业的 盈利能力并不是盈利或净收益的绝对数 , 而应当是有 关的比例 , 如资产盈利率和投资报酬率 ①资产盈利 收益 率 二 本期盈利 或净利 全部 资产的平均余额 这个比率不仅反映资产的收益率 , 而且反映 了资 产 企业 占用的社会资源 的利用率 , 是观察资源配量 在企业范围 是否优化的重要标志 。 ②投资报酬率 本期净收益 本期净资产的平均 余额 若在股份有限公司 , 还可 以用每股盈利 或收益 来反映投资报酬率 。 上述 比率表明 要评估企业的盈利能力 , 既要依靠 收益表 利润表 , 又要依靠资产负债表 。在报表使用者 中 , 最关注企业盈利能力的是投资人 , 特别是普通股的 持有者 。因为他们投入的是风险资本 。这些资本承担着 部分或全部难以收回的风险 。作为风险资本的所有者 , 投资人理所当然地要求有较大的回报 , 即通过盈利而 可望派得较多的股利 。所以 , 企业盈利能力的大小 , 直 删刀 月刀 刀 刀儿 口 一 接涉及所有者 投资人 的切身利益 。债权人也会关注 证持续经营的前提下 , 通过出售持有资产来获得现金 企业的盈利能力 。他们当然不能指望从企业盈利中获 的能力 ③凭借其 良好信用 、信誉以及同金融业的长期 得高于约定利率的报酬 。但企业若具有较强的盈利能 合作关系 , 对于到期债务有可能推迟偿还期的能力 ④ 力 , 对于债权人本金的到期收回和利息的如数取得 , 可 及时调整生产经营活动与增加现金流人要求相适应的 望获得可靠的保障 , 这是他们关注贷款企业盈利能力 能力 , 等等 。保持较高的财务弹性往往需要付出一定的 的动机 。 代价 。例如持有较多的 、可随时出售的资产必然降低企 企业的变现能力最直接地关系到企业现金资源的 业的获利能力 。而增加新的债务则会降低企亚的偿债 消长 。变现能力包括偿债能力 。美国财务会计准则委员 能力 。财务弹性的信息应全面联系现金流量表 、收益表 会 对这一术语作 了如下描述 变现能力是 “ 用 和资产负债表加以评估 。不过 , 借助于资产负债表 , 也 来描述某项资产能够变现或通过其他方式转化为现金 可 以通过资产的分布 按流动性 和负债的构成 按偿 的预期消逝的间隔数或预期某项负债应予支付的时间 还性 及其对 比 , 分析预期现金的流人 , 流出的时间与 数 。 ”对经营性的资产和负债来说 , 其中不包括存货和 金额来大致了解财务弹性 。至于企业的短期和长期偿 短期有价证券的流动资产是指应收帐款 、应收票据等 债能力 , 同样是评估企业财务弹性所必须考虑的因素 。 按约定时间和票面到期时间应予收回的现金流人的时 因为后者直接涉及企业在必要时借人新债的可能性 。 间间隔 流动负债则指按约定的或票面规定的到期 日 三 , 企业财务状况的评估必须考虑经营 、投资和理 应予偿付的现金流出的时间间隔 。至于存货 , 其变现能 财活动中的风险 。这是由于 , 每个企业都面临着充满风 力指其“ 适销性 ” , 短期有价证券的变现能力 , 一般视同 险的市场经济环境 。所谓风险 , 是对企业的未来不利的 现金 。但根据管理当局的意愿 它们可能分为随时处于 结果的预测性的表述 。这就是说 , 未来的不利结果是指 销售 中 这应视同现金 、继续持有直至该证券 指债 损失 。风险意味着这种损失既有可能发生 , 也有可能不 券 到期 应视到期时间长短而定 、 有可能进行销售等 发生 。企业在经营 、投资和理财 筹资 活动中 , 必然存 三种不同情况 。变现能力首先也与盈利能力有关 。 因为 在着各种不确定性 。然而财务风险很难从某项信息 , 特 存货的变现能力是通过持续经营条件下的经营活动所 别是难以从某一报表如资产负债表上直接获得 。如按 取得的销售收人的高低来实现的 , 是影响企业变现能 报表来评估企业的风险 , 应对风险进行分类 力的重要 因素 。但变现能力还取决于财务风险和财务 、按风险发生的原因 , 风险可分为 信用风险 、市 弹性 。此外 , 企业的变现能力和资产的报酬率也和企业 场风险和流动性风险三类 。 的盈利能力相关 。变现能力较强的资产如短期投资 , 通 信用风险 。是指企业在签订的引起未来现金流 常比变现能力较差的资产如长期投资的报酬率要低 , 动的合约 中 , 因对方不履行合约的规定而导致的可能 流动性最强的现金 , 其报酬率最多相当于银行的存款 损失 。 其原 因有 ①合约的对方当事人因财务状况恶 利率 。 由于操作衍生金融工具而产生的金融资产可能 化 , 或宣告破产而无法或不愿清偿债务 ②企业本身内 是例外 。但伴随这种报酬率巨大的资产则可能导致巨 部监督不严 , 无合理的赊销政策 , 或对信用扩张失控 大的风险 资产变现能力还包括对债权人至关重要的 ③由于企业在经营布局上未注意 产业分散 、顾客群体 偿债能力 。就短期贷款的债权人来说 , 他们最关心企业 分散和经营地区分散因而导致的信用集中风险 。 是否有较高的“ 流动比率 ” 、“ 速动比率 ”或 “ 现金 比率 ” 市场风险 。通常指由于未来市场价格变动而使 就长期贷款的债权人而言 , 他们更关心净资产与负债 企业可能遭受的损失 。这里 , 所谓价格变动 , 包括利率 、 的比例以及利润 净利 十 利息费用 所得税 对贷款利 汇率 、 货币购买力 通货膨胀或个别商品物价变动 等 息的保障倍数 。 企业不可控的 、纯属于外在环境因素 市场 的变化 。 综上所述 , 资产负债表是评估企业变现能力 的重 流动性风险 。指由于职工或他人盗窃 、欺诈等 要依据 。按照现行会计惯例 , 不论资产或负债 , 都是按 不法行为 , 或 由于企业本身的疏忽而使企业发生损失 照其流动性和偿还性来分类排列的 。 因此 , 流动资产在 的可能性 。 全部资产中的构成 , 流动负债 包括一年内到期的长期 、按风险同资产负债表之间的关系 , 风险可 以分 负债 在全部负债中的 比例 , 最直观地体现企业的变现 为 资产负债表内风险即会计损失风险和 资产负债表 能力 、债务清偿要求及其相互适应关系 。财务弹性亦称 外损失 。 “ 财务适应性 ” 。它是指企业采取有效措施来改变其现 会计损失风险 。指企业在最坏的情况下 , 在财 金流量的金额 、时间分布 , 借以应付意外的需要和有利 务报表上列示的最大损失金额 。例如某一企业有应收 的机遇的能力 。财务弹性来 自不同渠道 。例如 , ①在短 甲公司的帐款为 万元 , 由于 甲公司破产 , 所有负债 期内筹集新资金 发行债券 、融通资金 的能力 ②在保 只能按 偿付 , 则企业在应收帐款上的最大损失额 一 一 口几啊从万 月刀刀 口 脚 卫吟脚 儿 · 财 会 月 丫 刊 口口口口 雄燕缘魏燕鑫燕撰拱滋撰毅滋裁裁燕龚教撰然龚鑫魏魏魏魏龚教鑫举 西 南财经大学 伍中信 本质是一事物区别于其他事物的根本属性 , 体现 着该事物内在的 、特有的矛盾运动 。会计本质是会计理 论的核心概念和关键所在 , 对它的把握程度决定 了会 计学科建设的现状与发展方向 。 一 、受托责任论 会计本质的恰当表述 受托责任学说是会计理论产生 、发展和变更的重 要理论基石 。 “ 受托责任 ”是会计本质的恰当表述 , 其理 由是 从词 源 看 , 飞 与 词 源相 同 , 是动名词 , 带有动词的性质 , 其 目的无非 是服务于 “ ’’ , 而且 “ 可’作为词缀含有 “ 性 ”之义 。 由此可见 , 两者在词源上的相同绝非一种偶 然 , 它说明会计与受托责任之间有着紧密的联系 。 本质体现着事物内在的质的规定性 , 揭示 了事 物的内涵 。会计本质用 “ 受托责任 ”表述体现 了这一思 想 。其一 , 会计的产生与发展和 “ 受托责任 ”的产生与发 展一脉相承 其二 , 会计理论每一次重大的进步 , 无不 体现着“ 受托责任 ”观念的强化 。 突出了会计 目标与会计本质的理论连续性 。会 计本质问是会计理论的关键和核心所在 , 是贯穿会 计理论的主线 , 其他会计理论如会计目标 、职能 、原则 、 报告等均是会计本质的体现 , 它们之间有着高度的逻 辑连续性 。其中本质和 目标的关系最为紧密 , 会计的本 质是“ 受托责任 ” , 会计的 目标便是认定和解除这种“ 受 托责任 ” 。 会计本质的受托责任表述反映了会计 内在的 矛盾运动 , 会计本质便是在委托 —受托关系所引发的矛盾运动中体现出来的 。 第一 , “ 受托责任 ”字面上就体现了一对矛盾 。一方 面 , 会计的身份是“ 受托者 ” , 而“ 责任 ”却促使它必须为 委托者提供服务 , 两者显然是一对矛盾 。前几年关于 “ 会计人员双重身份 ”的讨论 , 在较大程度上道出了这 种矛盾 —会计既要代表所有者 , 又要代表经营者 。 问 题在于 , 会计人员的身份只有一个 —即 “ 受托者 ” , 只 是因其“ 责任 ”导致了与其身份的矛盾 。 第二 , 这一对矛盾运动体现在会计理论上 , 就是它 为 以众 元 万元 一 。 资产负债表外风险 。指企业因持有或发行某些 金融工具 , 有些并未在会计上确认 , 有些虽 已确认 , 但 遭受的损失却超过了该企业在资产负债表所列示的该 金融工具的会计损失风险 。例如 ①假定企业卖出马克看涨期权 个 购 买一个标准合同是 侧 马克 。收取的期权收人和 期权费均按美元计算 。 设卖出马克看涨期权的协定价格为 收取 的期权费为 , 则企业作为 个看涨期权标准 合同的出售者 , 其面临的报酬与风险是 最大报酬 利润 以 市场价格 落 , 购买者将放弃行使期权 盈亏平衡点 二 市场价 格为 , 购买者行使期权 最大风险 无限 市场价格 因此 , 企业由于 出售看涨期权可能承担的资产负 债表外损失是该期权的市场价格 蕊 的金额 , 如 口口口口财 会 月 丫 刊 · 果期权价格在到期 日前不断攀升 , 风险就是无限的 ②假定企业需要在 个月后筹集 万美元为 期 个月的短期资金 , 为了预防利率上升 , 该企业可 以 同另一企业 或金融机构 签订远期利率进行避 险 。远期利率协议 , 不涉及本金的交换 , 因而不会在资 产负债表内确认某项资产 、负债或所有者权益 。其风险 在于 若对方违约 , 一方就出现潜在的损失 。设上述企 业同 公司签订的远期利率协议为 个月后起息 , 个月支付 , 协议利率为 , 参照利率为伦 敦同业拆放利率 。到交付 日 , 若伦敦同业拆放利率 市 场利率 上升至 , 则利率之差 一 应 由 公 司付给该企业 。本例 中 公司应付利率差的金额 可计算如下 二 一 叉 叉 】 印 中抖 · 假定 公 司违约 , 交割时未能向该企业偿付利 差 , 则该企业因签订“ 远期利率协议 ”而遭受的违约损 失 今抖 应全部属于资产负债表外损失 。口 几州从万 通刀刀 口之 别铭 对口阿刀儿 口 一 导