关于应收账款周转率的分析

关于应收账款周转率的分析 关于应收账款周转率的分析 一、分子的分析 应收账款周转率是指在一定期间内，公司应收帐款转为现金的平均次数。重点有二:第一，一定期间;第二，转为现金。所以本人认为，公式的分子应该是:“本年收回的赊销额”。其中， “本年收回”意味概念中的“一定期间转为现金”，“赊销额”即指“应收账款”。 例如，一个企业每个月发生的赊销额很稳定都是20万元。回收期也颇为稳定，都是9个月，所以期初、期末应收账款余额都是180万元(上一年每月赊销额20万元，有9个月没有收回，所以是9*20=180万元，期末也一样)。 本年收回的应收账款=20*12=240万元，其中包括上一年的180万，和本年的60万。 应收账款平均余额=(起初应收账款余额+期末应收账款余额)/2=(180+180)/2=180万元 本年应收账款周转率=本年收回的应收账款/应收账款平均余额 =240/180=1.333333 次 应收账款周转天数=360/应收账款周转率=360/1.333333=270天，也就是我 们规定的回收期9个月。 如果第二年赊销额平均增加为22万元: 赊销额发生、收款情况表 业务发生月份 赊销额 收款月份 上年4月 20 本年1月 上年5月 20 本年2月 上年6月 20 本年3月 上年7月 20 本年4月 上年8月 20 本年5月 上年9月 20 本年6月 上年10月 20 本年7月 上年11月 20 本年8月 上年12月 20 本年9月 本年1月 22 本年10月 本年2月 22 本年11月 本年3月 22 本年12月 本年4月 22 下年1月 本年5月 22 下年2月 本年6月 22 下年3月 本年7月 22 下年4月 本年8月 22 下年5月 本年9月 22 下年6月 本年10月 22 下年7月 本年11月 22 下年8月 本年12月 22 下年9月 本年应收账款登记表 本年月份 借方(万元) 贷方(万元) 年初余额 180 -- 1 22 20 2 22 20 3 22 20 4 22 20 5 22 20 6 22 20 7 22 20 8 22 20 9 22 20 10 22 22 11 22 22 12 22 22 年末余额 198 -- 按照本年回收额计算: 周转率=246/189=1.3 次 周转天数=365/1.3=277 天 信用期9个月=270 天 由于通常不知道本年回收额，一般中营业收入计算 周转率=264/189=1.4 次 周转天数=360/1.4=257天 一般情况下企业会有现销额，而且本年的赊销额很可能不能全部收回，本年收回的赊销额可能还包含以前年度的业务收入，所以不能简单地把本年度“主营业务收入”或“营业收入”当做“本年收回的赊销额”。 如果非要用“主营业务收入”或“营业收入”，则说明第一，本年发生的所有业务收入，都是赊销额，没有现销额;第二，本年所有赊销收入，年底都收回;第三，以前年度的应收账款都没有收回，即应收账款年末余额与年初余额相同。当然，这是有可能的。 二、分母的分析 百度百科“应收账款周转率”中所述:“应收账款周转率的分母是应收账款平均余额，即(上期数+本期数)?2，这里同样存在着一种假设，计算结果实际意义不大。如某企业上年底应收账款100万元，至本期应收账款余额仍为100万元，(且不说主营业务收入多少，分子越大越失真)，能说明什么情况呢，假设第一应收账款根本就没有发生额，这是很有可能的;第二应收账款发生多次周转，恰好于年初数相同;如第一种假设成立的话，应收账款作为分母计算的结果就根本没有意义，所以采用上期数+本期数?2的计算方式是不严谨的。” PAGE PAGE 2