7 资本市场

第七章资本市场—强化—一、名词解释 证券交易所 股价指数 债券评级 证券包销 二、单项选择题 1、我国股票发行相关规定,新设立股份有限公司公开发行股票的条件之一是发起人认购的股本数额不少于公司拟发行的股本总额的()。 A.25% B.35% C.45% D.50% 2、股票发行人对特定的少数投资者发行股票的方式属于()。 A.公募发行 B.私募发行 C.直接发行 D.间接发行 3、股份公司以10:5的比例对公司原有股东送股的增资发行方式属于()。 A.有偿增资发行 B.无偿增资发行 C.搭配增资发行 D.ABC都不是 4、债券定价的理论基础是()。 A.现值理论 B.比较优势理论 C.劳动价值理论 D.证券市场理论 5、投机类债券是指信用等级在()以下的债券。 A.A B.BBB C.BB D.CC 6、证券发行价格高于证券面额,称为()发行。 A.平价 B.折价 C.溢价 D.中间价 7、我国证券法规定,公开发行公司债券,累计债券余额不得超过公司净资产的()。 A.25% B.35% C.40% D.45% 8、证券交易双方谈妥一笔交易后立即办理交割手续的交易方式属于()。 A.现货交易 B.期货交易 C.信用交易 D.期权交易 9、证券投资基金的当事人中,负责运用管理基金的资产进行证券投资的当事人是()。 A.基金发起人 B.基金托管人 C.基金份额持有人 D.基金管理人 三、多项选择题 1、证券交易所按组织形式划分可分为()。 A.注册制 B.会员制 C.核准制 D.公司制 2、决定证券行市最基本的因素是()。 A.证券的预期收益 B.证券的期限 C.当时的市场利率 D.证券的风险大小 3、3、信用评级机构评定债券等级时主要考虑的因素有()。 A.发行者的偿还能力 B.发行者的资信 C.投资者面临的风险 D.公司管理者的素质 4、在确定债券票面利率时,应综合考虑以下哪些因素()。 A.债券的期限 B.债券的信用等级 C.市场利率水平 D.债券的计息付息方式 5、股份公司在较大范围发行数量较大的股票,通常采用的发行方式是()。 A.公募发行 B.私募发行 C.直接发行 D.间接发行 6、股票交易方式一般包括()。 A.现货交易 B.期货交易 C.信用交易 D.期权交易 7、以下哪些主体是证券投资基金的当事人()。 A.基金发起人 B.基金托管人 C.基金管理人 D.基金份额持有人 8、债券的承销方式主要有()。 A.推销 B.助销 C.包销 D.倾销 四、判断改错题 1、在我国,新设立股份有限公司发行股票时,向社会公众发行的股票不得少于拟发行的 股本的35%。() 2、目前我国股票发行实行的是核准制。() 3、筹资者将股票一次性卖给金融中介机构,然后,金融中介机构再到市场上发售股票的 发行方式属于代销。() 4、会员制证券交易所是以盈利为目的建立的独立的经济实体。() 5、股票的价格与其股息红利成正比,与当时的市场利率成反比。() 6、债券的理论价格就是债券的终值,它主要受市场利率和收益率的影响。() 7、公司发行10年期债券时,如果当时的市场利率较低,且不久将会上升,则公司可考虑 采用折价发行方式发行债券。() 8、证券交易所属于场内市场,证券交易所以外的市场都属于场外市场。() 五、计算题 1、某股份公司发行的面值为1元的股票,预期当年的红利为每股2元,当前的市场利率为8%,则该股份公司股票的理论价格应为多少? 2、某债券面额1000元、期限3年、票面利率6%,当市场利率为8%时,则: (1)若到期一次性还本付息,该债券的发行价格应为多少? (2)若每年支付一次利息,到期还本,该债券的发行价格应为多少? 六、简答题 1、股票发行的注册制与审核制各有哪些优缺点? 2、证券交易的场外市场有何特点?