38.《企业会计准则讲解(2008)》第三十八章 金融工具列报

《企业会计准则讲解(2008)》第三十八章 金融工具列报 第三十八章 金融工具列报 第一节 金融工具列报概述 金融工具列报是金融工具确认和计量结果的综合性描述，是金融工具会计处理的重要组成部分，主要涉及权益工具的确认和计量，以及金融工具在附注中的披露（即金融工具披露）。《企业会计准则第37号——金融工具列报》（以下简称金融工具列报准则）了金融工具列报的要求，有助于全面地反映企业存在的金融工具风险、风险管理策略和风险管理水平等信息，便于投资者对企业进行综合评价。 《企业会计准则第30号——财务报表列报》对财务报表列报所作的规定，具有普遍适用性。因此，金融工具列报应当符合《企业会计准则第30号——财务报表列报》的规定。但是，由于金融工具交易相对于企业的其他经济业务更具特殊性，具有与金融市场结合紧密、风险敏感性强、对企业财务状况和经营成果影响大等特点，因此，有必要单独制定准则对金融工具列报加以规范。 本章着重讲解了权益工具的确认和计量、金融工具的披露等问题。 第二节 权益工具的确认和计量 权益工具是指能证明拥有某个企业在扣除所有负债后的资产中的剩余权益的。例如，企业发行的普通股，企业发行的、使持有者有权以固定价格购入固定数量该企业普通股的认股权证等。 一、权益工具发行的处理 从权益工具的发行方来看，权益工具符合所有者权益的定义，构成所有者权益的重要组成部分。所有者权益是企业资产扣除负债后由所有者享有的剩余权益，包括股本（或实收资本）、资本公积（含股本溢价或资本溢价、其他资本公积）、盈余公积和未分配利润。商业银行、保险公司等金融机构在税后利润中提取的一般风险准备，也构成其所有者权益。其中，其他资本公积是指股本溢价（或资本溢价）以外的资本公积，主要包括以下内容： （一）企业根据以权益结算的股份支付授予职工或其他方的权益工具的公允价值； （二）可供出售金融资产的公允价值变动； （三）现金流量套期中，有效套期工具的公允价值变动； （四）企业长期股权投资采用权益法核算的，在持股比例不变的情况下，被投资方除净损益以外的其他所有者权益变动所引起的长期股权投资账面价值的变动。 （五）自用房地产式存货转换为采用公允价值模式计量的投资性房地产时，转换日投资性房地产的公允价值大于账面价值的差额。 其他资本公积的具体会计处理参见相关章节。 企业发行权益工具所收到的对价扣除交易费用后，应当确认为股本（或实收资本）、资本公积（股本溢价或资本溢价）、其他资本公积等。 企业自身的权益工具确认后，其公允价值变动不予确认。如企业的权益工具是外部投资者以外币货币性资产投入形成的，在所有者权益项下反映的这部分权益工具的汇率变动影响也不予确认。企业对权益工具持有方的各种分配(不包括股票股利)，如现金股利，属于投资者的投资回报，应当减少所有者权益。 二、权益工具回购、注销等的处理 企业回购自身权益工具支付的对价和交易费用，应当减少所有者权益。 股份有限公司按法定程序报经批准采用收购本公司股票方式减资的，按注销股票面值总额减少股本，购回股票支付的价款（含交易费用）与股票面值的差额调整所有者权益，超过面值总额的部分，应依次冲减资本公积（股本溢价）、盈余公积和未分配利润；低于面值总额的，低于面值总额的部分增加资本公积（股本溢价）。 企业（公司）发行、回购、出售或注销自身权益工具，均不应当确认任何利得或损失。 （一）公司回购的股份在注销或者转让之前，作为库存股管理，回购股份的全部支出转作库存股成本。 （二）库存股转让时，转让收入高于库存股成本的部分，增加资本公积(股本溢价)；低于库存股成本的部分，依次冲减资本公积(股本溢价)、盈余公积、未分配利润。 （三）公司回购其普通股形成的库存股不得参与公司利润分配，股份有限公司应当将其作为在资产负债表中所有者权益的备抵项目列示。 三、权益工具和金融负债的区分 企业发行金融工具，应当按照该金融工具的实质，以及金融资产、金融负债和权益工具的定义，在初始确认时将该金融工具或其组成部分确认为金融资产、金融负债或权益工具。通常情况下，企业比较容易分辨所发行金融工具是权益工具还是金融负债，但也会遇到比较复杂的情况。例如，企业发行的、须用自身权益工具进行结算的金融工具，可能因为结算方式不同，导致所确认结果不同。如果该工具合同条款中没有包括交付现金或其他金融资产给其他单位的合同义务，也没有包括在潜在不利条件下与其他单位交换金融资产或金融负债的合同义务，那么该工具应确认为权益工具。如果企业发行的该工具将来须用或可用自身权益工具进行结算，还需要继续区分不同情况进行判断。企业发行的金融工具如为非衍生工具，且企业没有义务交付非固定数量的自身权益工具进行结算，那么该工具应确认为权益工具；如为衍生工具，且企业只有通过交付固定数量的自身权益工具(此处所指权益工具不包括需要通过收取或交付企业自身权益工具进行结算的合同)，换取固定数额的现金或其他金融资产进行结算，那么该工具也应确认为权益工具。 企业在进行权益工具和金融负债区分时，还应注意以下方面： （一）某项合同是一项权益工具并不仅仅是因为它可能导致获得或交付企业自身的权益工具。企业可能拥有获取或交付一定数量的自身股份或其它变动的权益工具内合同权利或合同义务，其中可获取或需交付的自身股份或其它变动的权益工具的数量是通过使这些股份或其它权益工具的公允价值恰好等于合同权利或合同义务的金额来确定的。该合同权利或合同义务的金额可以是固定的，也可以完全或部分地基于除企业本身权益工具的市场价格以外的变量的变化（例如利率、某种商品的价格或某项金融工具的价格）的变化。以下是这种合同的两个例子：（1）交付价值等于100万元的企业自身权益工具的合同；（2）交付与100盎司黄金等值的企业自身权益工具的合同。即使企业必须通过或可以通过交付自身权益工具来结算这一合同，该合同仍属于一项金融负债。它并非企业的权益工具，因为企业以可变数量的自身权益工具结算合同。因此，该合同不标明对企业的资产拥有的、扣除所有者负债后的剩余权益。 （二）在一个合同中，如企业通过交付（或获取）固定数额的自身权益工具以获取固定数额的现金或其他金融资产，则该合同是一项权益工具。例如：发行在外的股份期权赋予了持有方以固定价格或以固定面值的债券该买固定数量的企业自身股份，它是一项权益工具。如果合同清算时需支付或可收到的现金或其他金融资产的金额、需交付或可获得的权益工具的数量不受市场利率变动的影响，则合同的公允价值因市场利率的变动而发生的变化并不使该合同不能成为一项权益工具。收到的所有款项（例如基于企业自身股份的期权或认股权所收的价款）直接增加权益，支付的所有款项（例如说买入期权所支付的价格）直接从权益中扣减。权益工具公允价值的变动不在财务报表中确认。 （三）一项合同使企业承担以现金或其他金融资产回购自身权益工具的义务时，该合同形成企业的一项金融负债，其金额等于赎回所需支付的金额的现值（例如远期回购价格的现值、期权的执行价格的现值以及其他可赎回金额的现值等）。即使合同本身是一项权益工具时也是如此。例如，在远期合同中以现金回购企业自身权益工具的义务。这一金融负债根据金融工具确认和计量准则进行初始确认时，其公允价值（可赎回价格的现值）应从权益中扣除并重新归类。随后，应根据金融工具确认和计量准则对该金融负债进行计量。如果合同到期没有发生支付，则该项金融负债的账面价值重新划分为权益。企业回购自身权益工具的合同义务将形成一项金融负债，该负债在数量上等于赎回价格的现值，即使回购义务取决于合同对方是否行使赎回权利（例如发行给他方的看跌期权给予对方按既定价格向企业自身权益工具的权利）。 （四）企业发行的优先股或具有类似特征的金融工具，应分别不同情况，注重其实质进行分类。对于发行时附带各种不同权利的优先股，企业应当评估这些权利，以确定它是否呈现金融负债的基本特征。例如，在特定日期或根据持有方的选择权可以赎回的优先股符合金融负债的定义，因为发行方有义务在未来将金融资产转移给股份持有方。如果合同要求发行方有义务赎回优先股，即使发行方可能不能履行该义务，不论由于资金缺乏、受法令限制，还是利润或储备不足，都不能取消此项义务。发行方赎回该种股份的选择权并不满足金融负债的定义，因为发行方并没有现时义务转让金融资产给股东。在这种情况下，是否赎回股份完全取决于发行方的意愿。但是，当股份的发行方作出行使权利的选择后，通常是通过将赎回股份的意向正式通告股东，这是将产生一项义务。 如果优先股不可赎回，应根据附着在其上的其他权利确定适当的分类。对优先股的分类应当基于对合同实质的评估、金融负债和权益工具的定义。如果持有方对优先股（无论是累积优先股还是非累积优先股）持有方发放股利完全取决于发行方的意愿，该优先股属于权益工具。将一项优先股归类为权益工具还是金融负债，不受下列因素影响：（1）以前发放股利的情况；（2）未来发放股利的影响；（3）没有发放优先股股利对发行方普通股的价格可能产生的负面影响；（4）发行方各种储备的金额；（5）发行方对一段期间内的损益的预期；（6）发行方能否控制当期损益。 （五）金融工具列报准则规定，如果可认定合同中要求以现金、其他金融资产结算的或有结算条款相关的事项不会发生，发行方应当将相关金融工具合同确认为权益工具。只有在发生了极端罕见、显著异常和几乎不可能发生的情况下才能以现金或可变数量的企业自身股份进行结算时，就属于这种情形。与之相类似，合同可能规定在企业无法控制的情况发生时，不能以固定数量的企业自身股份进行结算。但是，只有这些情况的发生不具有现实可能性，企业才能将这一合同划分为权益工具。 （六）在合并财务报表中对金融工具（或其组成部分）进行分类时，企业应考虑集团所属企业和金融工具的持有方之间达成的所有条款和条件，以确定集团作为一个整体是否由于该工具而承担了交付现金或其他金融资产的义务，或承担了以其他方式结算的义务，如是，则该结算方式将导致该工具归类为金融负债。假定集团中的一个子公司发行一项金融工具，同时其母公司或集团中的其他企业与该工具的持有方达成了其他附加（例如担保），则该集团的股利发放或股份回购有可能受到某种限制。尽管子公司在没有考虑这些附加协议的情况下也可能对这项工具进行合理的分类，但为了保证合并财务报表从集团整体的角度反映所签订的合同和相关交易，对集团内其他企业与该工具的持有方之间的附加协议的影响予以考虑。只要存在这样的义务或结算条款，该工具（或其中与上述义务相关的部分）在合并财务报表中才应归类为金融负债。 权益工具和金融负债的区分可参见图38－l的流程图说明。 【例38—1】甲公司于20×7年2月1日向乙公司发行以自身普通股为标的的看涨期权。根据该期权合同，如果乙公司行权(行权价为102元)，乙公司有权以每股102元的价格从甲公司购入普通股1000股。其他有关资料如下： (1)合同签订 20×7年2月 1日 (2)行权日(欧式期权) 20×8年1月31日 (3)20×7年2月1日每股市价 100元 (4)20×7年12月31日每股市价 104元 (5)20×8年1月31日每股市价 104元 (6)20×8年1月31日应支付的固定行权价格 102元 (7)期权合同中的普通股数量 1000股 (8)20×7年2月1日期权的公允价值 5000元 (9)20×7年12月31日期权的公允价值 3000元 (10)20×8年1月31日期权的公允价值 2000元 情形1：期权将以现金净额结算 甲公司：20×8年1月31日，向乙公司支付相当于本公司普通股1000股市值的金额。 乙公司：同日，向甲公司支付1000股×102＝102000(元)。 (1)20×7年2月1日 借：银行存款 5000 贷：衍生工具——看涨期权 5000 确认发行的看涨期权。 (2)20×7年12月31日 借：衍生工具——看涨期权 2000 贷：公允价值变动损益 2000 确认期权公允价值减少。 (3)20×8年1月31日 借：衍生工具——看涨期权 1000 贷：公允价值变动损益 1000 确认期权公允价值减少。 在同一天，乙公司行使了该看涨期权，合同以现金净额方式进行结算。甲公司有义务向乙公司交付104000元(即：104×1000)，并从乙公司收取102000元(即：102×1000)，甲公司实际支付净额为2000元。反映看跌期权结算的账务处理如下： 借：衍生工具——看涨期权 2000 贷：银行存款 2000 情形2：以普通股净额结算 除期权以普通股净额结算外，其他资料与情形1相同。因此，除以下账务处理外，其他账务处理与情形1相同。实际向乙公司交付普通股数量19.2股(即：2000/104股)。 借：衍生工具——看涨期权 2000 贷：股本 19.2 资本公积——股本溢价 1980.8 【例38—2】甲公司于20×7年2月1日向乙公司发行以自身普通股为标的的看跌期权。根据该期权合同，如果乙公司行权(行权价为98元)，乙公司有权以每股98元的价格从甲公司购入普通股1000股。其他有关资料如下： (1)合同签订 20×7年2月1日 (2)行权日(欧式期权) 20×8年1月31日 (3)20×7年2月1日每股市价 100元 (4)20×7年12月31日每股市价 95元 (5)20×8年1月31日每股市价 95元 (6)20×8年1月31日应支付的固定行权价格 98元 (7)20×7年2月1日行权价格的现值 95元 (8)期权合同中的普通股数量 1000股 (9)20×7年2月1日期权的公允价值 5000元 (10)20×7年12月31日期权的公允价值 4000元 (11)20×8年1月31日期权的公允价值 3000元 情形1：期权将以现金净额结算 甲公司：20×8年1月31日，向乙公司支付相当于本公司普通股1000股市值的金额。 乙公司：同日，向甲公司支付1000股×98＝98000(元)。 (1)20×7年2月1日，发行期权 借：银行存款 5000 贷：衍生工具——看跌期权 5000 确认发行的看跌期权。 (2)20×7年12月31日，反映公允价值减少 借：衍生工具——看跌期权 1000 贷：公允价值变动损益 1000 (3)20×8年1月31日，反映期权公允价值减少 借：衍生工具——看跌期权 1000 贷：公允价值变动损益 1000 在同一天，乙公司行使了该看跌期权，合同以现金净额方式进行结算。甲公司有义务向乙公司交付98000元(即：98×1000)，并从乙公司收取95000元(即：95×1000)，甲公司实际支付净额为3000元。反映看跌期权结算的账务处理如下： 借：衍生工具——看跌期权 3000 贷：银行存款 3000 情形2：以普通股净额结算 除期权以普通股净额结算外，其他资料与情形1相同。因此，除以下账务处理外，其他账务处理与情形1相同。实际向乙公司交付普通股数量31.6股(即：3000/95股)。 借：衍生工具——看涨期权 3000 贷：股本 31.6 资本公积——股本溢价 2968.4 四、混合工具的分拆 （一）混合工具的分拆原则 金融工具列报准则从发行方角度，对既有负债成分又含有权益成分的非衍生工具的会计处理作了规定。例如，企业发行的某些非衍生金融工具（如可转换公司债券等）既含有负债成份又含有权益成份的，应当在初始确认时将负债和权益成份进行分拆，分别进行处理。企业（发行方）在进行分拆时，应当先确定负债成份的公允价值并以此作为其初始确认金额，再按照该金融工具整体的发行价格扣除负债成份初始确认金额后的金额确定权益成份的初始确认金额。负债成分的公允价值是合同规定的未来现金流量按一定利率折现的现值。其中，利率根据市场上具有可比信用等级并在相同条件下提供几乎相同现金流量，但不具有转换权的工具适用利率确定。 发行该非衍生金融工具发生的交易费用，应当在负债成份和权益成份之间按照各自的相对公允价值进行分摊。 企业（发行方）对可转换工具进行会计处理时，还应注意以下方面： （一）在可转换工具到期转换时，应终止确认其负债部分并将其确认为权益。原来的权益部分仍旧保留为权益（它可能从权益的一个项目结转至另外一个项目）。可转换工具到期转换时不产生损失或收益。 （二）企业通过在到期日前赎回或回购而终止一项仍旧具有转换权的可转换工具时，应在交易日将赎回或回购所支付的价款以及发生的交易费用分配至该工具的权益部分和负债部分。分配价款和交易费用的方法应与该工具发行时采用的分配方法一致。价款分配后，所产生的利得或损失应分别根据权益部分和负债部分所适用的会计原则进行处理，分配至权益部分的款项计入权益，与债务部分相关的利得或损失计入损益。 （三）企业可能修订可转换工具的条款以促使持有方提前转换。例如，提供更有利的转换利率或在特定日期前转换则支付额外的补偿。在条款修订日，持有方根据修订后的条款进行转换所能获得的补偿的公允价值与根据原有条款进行转换所能获得的补偿的公允价值之差，应在利润表中确认为一项损失。 【例38—3】甲公司20×7年1月1日按每份面值1000元发行了2000份可转换债券，取得总收入2000000元。该债券期限为3年，票面年利息为6％，利息按年支付；每份债券均可在债券发行1年后的任何时间转换为250股普通股。甲公司发行该债券时，二级市场上与之类似但没有转股权的债券的市场利率为9％。假定不考虑其他相关因素，甲公司将发行的债券划分为以摊余成本计量的金融负债。 (1)先对负债部分进行计量，债券发行收入与负债部分的公允价值之间的差额则分配到所有者权益部分。负债部分的现值按9％的折现率计算： 表38—1 本金的现值： 第3年年末应付本金2000000元(复利现值系数为0.7721835) 1544367元 利息的现值： 3年期内每年应付利息120000元(年金现值系数为2.5312917) 303755元 负债部分总额 1848122元 所有者权益部分 151878元 债券发行总收入 2000000元 (2)甲公司的账务处理 20×7年1月1日，发行可转换债券： 借：银行存款 2000000 贷：应付债券 1848122 资本公积——其他资本公积(股份转换权) 151878 20×7年12月31日，计提和实际支付利息： 计提债券利息时： 借：财务费用 166331 贷：应付利息 120000 应付债券——利息调整 46331 实际支付利息时： 借：应付利息 120000 贷：银行存款 120000 20×8年12月31日，债券转换前，计提和实际支付利息： 计提债券利息时： 借：财务费用 170501 贷：应付利息 120000 应付债券——利息调整 50501 实际支付利息时： 借：应付利息 120000 贷：银行存款 120000 至此，转换前应付债券的摊余成本为1944954(1848122＋46331＋50501)元。 假定20×8年12月31日，甲公司股票上涨幅度较大，可转换债券持有方均将于当日将持有的可转换债券转为甲公司股份。由于甲公司对应付债券采用摊余成本后续计量，因此，在转换日，转换前应付债券的摊余成本应为1944954元，而权益部分的账面价值仍为151878元。同样是在转换日，甲公司发行股票数量为500000股。对此，甲公司的账务处理如下： 借：应付债券 1944954 贷：股本 500000 资本公积——股本溢价 1444954 借：资本公积——其他资本公积(股份转换权) 151878 贷：资本公积——股本溢价 151878 第三节 金融工具披露 一、金融资产和金融负债的相互抵销 （一）金融资产和金融负债相互抵销的条件 金融资产和金融负债应当在资产负债表内分别列示，不得相互抵销。但是，同时满足下列条件的，应当以相互抵销后的净额在资产负债表内列示： 1．企业具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利现在是可执行的； 2．企业计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。 不满足终止确认条件的金融资产转移，转出方不得将已转移的金融资产和相关负债进行抵销。 例如，甲公司与乙公司有长期合作关系，为简化结算，甲公司和乙公司合同中明确约定，双方往来款项定期以净额结算。这种情况满足金融资产和金融负债相互抵销的条件，应当在资产负债表中以净额列示相关的应收款项或应付款项。 再如，两项金融工具的同时结算可能通过有组织的金融市场中清算机构的结算或面对面交换等来实现。在这些情况下，现金流量实际上等于单一的净额，且没有信用风险或流动性风险敞口。这种风险敞口尽管相对短暂，但影响重大。相应地，金融资产的变现和金融负债的结算只有发生在同一时刻，才被认为是同时进行的。 在理解抵消条件时，还应注意以下两点： 1．抵消权是债务人根据合同或其他协议，以应收债权人的金额全部或部分抵消应付债权的金额的法定权利。在少数情况下，债务人可能拥有以应收第三方的金额抵消应付债权人的金额的法定权利，前提是三者之间签有明确赋予债务人抵消权的协议。 2．抵消金融资产和金融负债的执行权的存在，本身并不足以构成互相抵销的基础。在企业确实打算行使这项权利或同时结算时，以净额为基础列报资产和负债能更恰当地反映预期未来现金流量的金额和时间以及这些现金流量承受的风险。 企业拥有相互抵消权但并不打算以净额结算或同时变现资产和清偿负债的，该项权利对企业信用风险的影响应按有关规定予以披露。 （二）金融资产和金融负债不能相互抵销的情形 以下列举了金融资产和金融负债不能相互抵消的主要情形： 1．将几项金融工具组合在一起模仿成某项金融资产或金融负债，例如将浮动利率长期债券与收取浮动利息、支付固定利息的互换组合在一起，模仿或“合成”为一项固定利率长期债券。这种组合内的各单项金融工具形成的金融资产或金融负债不能相互抵销。 2．作为某金融负债担保物的金融资产，不能与被担保的金融负债抵销。 3．企业与外部交易对手进行多项金融工具交易，同时签订“总抵销协议”。根据该协议，一旦某单项金融工具交易发生违约或解约，企业可以将所有金融工具交易以单一净额进行结算，以减少交易对手可能无法履约造成损失的风险。如果只是存在这种总抵销协议，而交易对手尚没有违约或解约，则不能说明企业已满足金融资产和金融负债相互抵销的条件。 4．保险公司在保险合同下的应收分保保险责任准备金，不能与相关保险责任准备金抵销。 5．金融工具所形成的金融资产和金融负债具有同样的基础风险（例如，远期合同或其他衍生工具组合中的资产和负债），但涉及不同的交易对手，不能相互抵消； 6．债务人为解除某项负债将一定的金融资产进行托管，但债权人尚未接受以这些资产清偿债务，例如偿债基金安排，不能将相关金融资产和负债相互抵消； 7．导致企业发生损失的事项而承担的义务，预期可根据保险合同向第三方索赔而得以补偿，不能相互抵消。 二、金融工具一般信息披露要求 企业在披露金融工具（包括已确认和未确认的金融工具）信息时，应当根据所披露金融工具的性质和特征将金融工具进行恰当分类，同时还应提供足够的信息使之与财务把表内的项目反映的信息有机地联系起来。例如，在对金融资产和金融负债进行披露时，应当将其归为以摊余成本后续计量和以其他基础后续计量的金融资产和金融负债。又如，对衍生工具进行披露时，也应当将其恰当归类，如按外汇衍生工具、利率衍生工具、信用衍生工具等归类。 （一）企业应当披露编制财务报表时对金融工具所采用的重要会计政策、计量基础等信息，主要包括： 1．对于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债，应当披露下列信息： （1）指定的依据； （2）指定的金融资产或金融负债的性质； （3）指定后如何消除或明显减少原来由于该金融资产或金融负债的计量基础不同所导致的相关利得或损失在确认或计量方面不一致的情况，以及是否符合企业正式书面文件载明的风险管理或投资策略的说明。 2．指定金融资产为可供出售金融资产的条件。 3．确定金融资产已发生减值的客观依据以及计算确定金融资产减值损失所使用的具体方法。 4．金融资产和金融负债的利得和损失的计量基础。 5．金融资产和金融负债终止确认条件。 6．其他与金融工具相关的会计政策。 【例38—4】某金融企业20×7年年报对指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债有关的会计政策作了如下披露： (顺序)指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融工具： 符合以下一项或一项以上的金融工具(不包括为交易目的所持有的金融工具)划分为此类，公司管理层也将其作这类指定： ——公司的该项指定可以消除或明显减少由于金融资产或金融负债的计量基础不同所导致的相关利得或损失在确认或计量方面不一致的情况。按照此标准，公司所指定金融工具主要包括： (1)发行的长期债券 若干已发行的固定利率长期债券及次级债务的应付利息，已与“收固定/付浮动”利率互换的利息“匹配”，并在公司利率风险管理策略正式书面文件中说明。如果这些债务证券仍以摊余成本计量，则会因为相关的衍生工具以公允价值计量且其变动计入当期损益而产生“会计不匹配”的现象。通过这项指定，公司将按公允价值对这些债券证券进行后续计量，且公允价值变动计入当期损益。 (2)投资合同项下的金融资产及金融负债 这些金融资产和金融负债均以公允价值为基础进行管理，且内部报告给管理层时相关的管理数据也以公允价值为基础。在投资联结合同项下对客户负债的计量，按联结合同项下资金所购资产的公允价值来确定，应该对客户负债的公允价值变动计入当期损益；而在投资联结合同以外的其他投资合同项下对客户的负债却以摊余成本计量。如果对与客户负债相关的资产不直接指定，则这些资产将划分为可供出售金融资产，从而其公允价值变动计入所有者权益。总体上看，难以真实地反映对客户负债与相关资产的风险对冲关系。因此，公司将投资合同项下的金融资产和金融负债指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益，以使相关公允价值变动计入当期损益，且于利润表中在同一项目下列示。 ——公司风险管理或投资策略的正式书面文件已载明，该金融资产组合、该金融负债组合、或该金融资产和金融负债组合，以公允价值为基础进行管理、评价并向关键管理人员报告。根据此项标准，为履行公司保险合同项下的负债而持的某些金融资产是此类被指定金融工具的主要项目。公司有正式、书面的风险管理和投资策略文件明确以公允价值为基础管理这些金融资产，其中考虑了这些资产与相关负债之间存在分散市场风险的关系。有关这些金融资产的报告也会报告给管理层。而且，采用公允价值计量这些金融资产与这些保险业务适用的监管规则下的监管报告要求是一致的。 ——该项指定运用于某些包含一项或一项以上嵌入衍生工具的金融工具，其中嵌入的衍生工具会重大地改变该金融工具现金流量形成方式。公司拥有的这类金融工具包括发行的债务工具和持有的债券证券等。 公司对上述公允价值指定，一经作出，将不会撤销。 （二）企业应当披露下列金融资产或金融负债的账面价值： 1．以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。 2．持有至到期投资。 3．贷款和应收款项。 4．可供出售金融资产。 5．以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。 6．其他金融负债。 （三）企业将单项或一组贷款或应收款项指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的，应当披露下列信息： 1．资产负债表日该贷款或应收款项使企业面临的最大信用风险敞口金额，以及相关信用衍生工具或类似工具分散该信用风险的金额。其中，信用风险是指金融工具的一方不能履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。 2．该贷款或应收款项本期因信用风险变化引起的公允价值变动额和累计变动额，相关信用衍生工具或类似工具本期公允价值变动额以及自该贷款或应收款项指定以来的累计变动额。 【例38—5】某商业银行对指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的贷款和垫款有关的信息披露如下(金额单位：万元)： 对于指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的贷款和垫款： ——截止20×7年12月31日使企业面临的最大信用风险敞口 3696300 ——信用风险引起的公允价值累计变动额 35410 在实务中，将贷款或应收款项指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产比较少见。 （四）企业将某项金融负债指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的，应当披露下列信息： 1．该金融负债本期因相关信用风险变化引起的公允价值变动额和累计变动额。 2．该金融负债的账面价值与到期日按合同约定应支付金额之间的差额。 【例38—6】某商业银行对指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债有关的信息披露如下(金额单位：万元)： 表38—2 项 目 公允价值指定的金融负债20×7年公允价值变动额 因相关信用风险变化引起累计变动额 (1)投资合同项下对客户的负债 104356 123119 (2)发行的普通债券 1236358 1034610 (3)发行的次级债券 3693000 3000600 合 计 5033714 4158329 20×7年12月31日，指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债的账面价值超过到期日按合同约定应支付金额58300万元。 （五）企业将金融资产进行重分类，使该金融资产后续计量基础由成本或摊余成本改为公允价值，或由公允价值改为成本或摊余成本的，应当披露该金融资产重分类前后的公允价值或账面价值和重分类的原因。 （六）对于不满足《企业会计准则第23号——金融资产转移》规定的金融资产终止确认条件的金融资产转移，企业应当披露下列信息： 1．所转移金融资产的性质。 2．仍保留的与所有权有关的风险和报酬的性质。 3．继续确认所转移金融资产整体的，披露所转移金融资产的账面价值和相关负债的账面价值。 4．继续涉入所转移金融资产的，披露所转移金融资产整体的账面价值、继续确认资产的账面价值以及相关负债的账面价值。 （七）企业应当披露与作为担保物的金融资产有关的下列信息： 1．本期作为负债或或有负债的担保物的金融资产的账面价值。 2．与担保物有关的期限和条件。 （八）企业收到的担保物(金融资产或非金融资产)在担保物所有人没有违约时就可以出售或再作为担保物的，应当披露下列信息： 1．所持有担保物的公允价值。 2．已将收到的担保物出售或再作为担保物的，披露该担保物的公允价值，以及企业是否承担了将担保物退回的义务。 3．与担保物使用相关的期限和条件。 （九）企业应当披露每类金融资产减值损失的详细信息，包括前后两期可比的金融资产减值准备期初余额、本期计提数、本期转回数、期末余额之间的调节信息等。 【例38—7】某国内上市商业银行对客户贷款及垫款相关减值损失准备作出如下披露(金额单位：万元)： A．减值损失准备变动情况 表38—1 20×7年 20×8年 1月1日 208000 55860 本年/期计提 9500 6100 贷款和垫款因折现值上升导致转回 -1900 -500 本年/期转出 -3500 -400 本年/期核销 -58000 -6300 收回以前年度已核销贷款及垫款 2110 650 其他因素导致的转回——因出售已减值贷款及垫款 -100000 — ——因出售向一家被投资公司发放的贷款和垫款 -350 — 12月31日 55860 55410 B．20×7年度客户贷款及垫款及准备 表38—4 20×7年12月31日 已减值贷款及垫款 以组合方 其减值损 其减值损 总额 已减值贷款及垫 式评估减 失准备按 失准备按 款占贷款及垫款 值损失准 组合方式 个别方式 总额的百分比 备的贷款 评估 评估 和垫款 发放给下列客户的贷款及垫款总额： ——金融机构 2000 — — 2000 — ——非金融机构客户 1900000 52000 33000 1985000 4.28% 合 计 1902000 52000 33000 1987000 4.28% 减： 对应下列客户的贷款及垫款的减值 损失准备 ——金融机构 -20 — — -20 ——非金融机构客户 -20000 -13800 -22040 -55840 合 计 -20020 -13800 -22040 -55840 发放给下列客户的贷款及垫款净额： ——金融机构 1980 — — 1980 ——非金融机构客户 1880000 28200 10960 1929160 合 计 1881980 38200 10960 1931140 C．20×4年度客户贷款及垫款及准备 表38—5 20×8年12月31日 已减值贷款及垫款 以组合方 其减值损 其减值损 总额 已减值贷款及垫 式评估减 失准备按 失准备按 款占贷款及垫款 值损失准 组合方式 个别方式 总额的百分比 备的贷款 评估 评估 和垫款 发放给下列客户的贷款及垫款总额： ——金融机构 600 — — 600 — ——非金融机构客户 2100000 53000 33000 2186000 3.93% 合 计 2100600 53000 33000 2186600 3.93% 减： 对应下列客户的贷款及垫款的减值 损失准备 ——金融机构 -10 — — -10 ——非金融机构客户 -19490 -14100 -21810 -55400 合 计 -19500 -14100 -21810 -55410 发放给下列客户的贷款及垫款净额： ——金融机构 590 — — 590 ——非金融机构客户 2080510 38900 11190 2130600 合 计 2081100 38900 11190 2131190 （十）企业应当披露与违约借款有关的下列信息： 1．违约(本期没有按合同如期还款的借款本金、利息等)性质及原因。 2．资产负债表日违约借款的账面价值。 3．在财务报告批准对外报出前，就违约事项已采取的补救措施、与债权人协商将借款展期等情况。 (十一)企业应当披露与每类套期保值有关的下列信息： 1．套期关系的描述。 2．套期工具的描述及其在资产负债表日的公允价值。 3．被套期风险的性质。 (十二)企业应当披露与现金流量套期有关的下列信息： 1．现金流量预期发生及其影响损益的期间。 2．以前运用套期会计方法处理但预期不会发生的预期交易的描述。 3．本期在所有者权益中确认的金额。 4．本期从所有者权益中转出、直接计入当期损益的金额。 5．本期从所有者权益中转出、直接计入预期交易形成的非金融资产或非金融负债初始确认的金额。 6．本期无效套期形成的利得或损失。 (十三)对于公允价值套期，企业应当披露本期套期工具形成的利得或损失，以及被套期项目因被套期风险形成的利得或损失。 (十四)对于境外经营净投资套期，企业应当披露本期无效套期形成的利得或损失。 (十五)企业在披露金融资产或金融负债的公允价值信息时，除非这些金融资产或金融负债是账面价值与公允价值相差很小的短期金融资产或金融负债，或者是在活跃市场中没有报价的权益工具投资，以及与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生工具，否则应当按照每类金融资产和金融负债披露下列公允价值信息： 1．确定公允价值所采用的方法，包括全部或部分直接参考活跃市场中的报价或采用估值技术等。采用估值技术的，按照各类金融资产或金融负债分别披露相关估值假设，包括提前还款率、预计信用损失率、利率或折现率等。 2．公允价值是否全部或部分采用估值技术确定，而该估值技术没有以相同金融工具的当前公开交易价格和易于获得的市场数据作为估值假设。这种估值技术对估值假设具有重大敏感性的，披露这一事实及改变估值假设可能产生的影响，同时披露采用这种估值技术确定的公允价值的本期变动额计入当期损益的数额。 企业在判断估值技术对估值假设是否具有重大敏感性时，应当综合考虑净利润、资产总额、负债总额、所有者权益总额(适用于公允价值变动计入所有者权益的情形)等因素。 金融资产和金融负债的公允价值应当以总额为基础披露(在资产负债表中金融资产和金融负债按净额列示的除外)，且披露方式应当有利于财务报告使用者比较金融资产和金融负债的公允价值和账面价值。 企业在作上述披露时，对于不存在活跃市场的金融资产或金融负债，其计量不是以实际交易价格为基础，而是采用更公允的相同金融工具的公开交易价格或估值结果计量的，应当按照金融资产或金融负债的类别披露下列信息： 1．在损益中确认原实际交易价格与公允价值之间形成的差异所采用的会计政策。 2．该项差异的期初和期末余额。 【例38—8】某商业银行在附注对金融工具的公允价值作了如下披露(金额单位：万元)： A．金融工具的公允价值 下表列示了金融工具的公允价值，包括了那些在资产负债表中不以公允价值计量的金融工具。同时，在该表后，对相关公允价值的确定原则和方法作了说明。 表38—6 项目 20×8年12月31日 20×7年12月31日 账面价值 公允价值 未实现利得(损失) 账面价值 公允价值 未实现利得(损失) 现金及存放同业款项 540 540 0 600 600 0 存放中央银行款项 3360 3360 0 3540 3540 0 拆出资金 30030 30020 -10 22020 22020 0 交易性金融资产 49930 49930 0 38950 38950 0 衍生金融工具 33380 33380 0 15900 15900 0 买入返售金融资产 40440 40450 10 35710 35710 0 应收利息 3010 3010 0 2830 2830 0 客户贷款及垫款 97000 97060 60 93220 93360 140 可供出售金融资产 33380 33380 0 28460 28460 0 持有到期投资 120 120 0 70 70 0 负债 同业存放款项 12430 12430 0 12000 12000 0 向中央银行借款 7730 7730 0 6150 6150 0 拆入资金 3030 3030 0 2390 2390 0 交易性金融负债 18860 18860 0 17100 17100 0 衍生金融负债 96300 96300 0 69300 69300 0 卖出回购证券款 47850 47850 0 42260 42260 0 吸收存款 45150 45150 0 37610 37610 0 应付职工薪酬 33770 33770 0 30370 30370 0 应交税费 11740 11740 0 6580 6580 0 应付利息 1330 1330 0 1630 1630 0 应付债券 36860 36990 -130 34530 34640 -110 小计 -70 30 税前在所有者权益中反映的未实现利得(损失)： 20×5年 20×4年 (1)可供出售金融资产 110 100 (2)指定为现金流量套期的衍生工具 -90 -40 未在收益表中确认为未实现的利得和损失 -50 90 说明： 本银行用于确定上表所列示金融资产和金融负债公允价值的方法和重要假定： (1)交易性金融资产和金融负债(包括已作为抵押品的交易性金融资产或金融负债)、被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产和金融负债，衍生工具，以及为了交易目的而发生的其他交易或事项，以其公开市场报价确定其公允价值；如果不存在公开市场报价，则其公允价值应以定价模型或其他被普遍认可的估值技术确定。 (2)可供出售金融资产以其公开市场报价确定公允价值；如不存在公开市场报价，应以定价模型或其他被普遍认可的估值技术确定。公允价值等于这些项目的账面价值。 (3)活期存款和没有具体到期日的储蓄账户的公允价值，假定为在资产负债表日如存款人要求支取即应付的金额。存款的公允价值，不低于存款人要求支取时应付金额从可支取的第一天起进行折现的现值。 (4)浮动利率金融工具的公允价值与其账面价值大致相等。 (5)以摊余成本计量的固定利率贷款和抵押贷款的公允价值，通过比较这些贷款发放时的市场利率与在当前市场情况下发放类似贷款所能获得的利率确定。贷款组合中的各项贷款的信用质量变动在确定该贷款组合的公允价值没有考虑。 B．以公开市场价格或估值技术确定公允价值 (1)对于交易性证券和挂牌交易或以其他方式在活跃市场上交易的可供出售金融资产、在交易所交易的衍生工具以及其他在活跃市场上挂牌交易的其他金融工具，其公允价值直接根据其挂牌的交易价格确定。 (2)对于那些不能以公开市场价格直接取得的金融工具，其公允价值运用估值技术或者模型确定，其中所使用的假定以资产负债表日可获得的可观察到的市场价格或市场利率为基础。 (3)对于小部分金融工具，其公允价值不能根据活跃市场的公开报价或间接地运用可观察到的市场价格或市场利率为假定的估值技术或模型确定。 下表列示了确定(以公允价值计量的)金融工具公允价值的估值技术或方法： 表38—7 项 目 20×8年12月31日 20×7年12月31日 公开市场价格 估值技术—可观察到的市场变量 估值技术—不可观察到的市场变量 合计 公开市场价格 估值技术—可观察到的市场变量 估值技术—不可观察到的市场变量 合计 交易性金融资产 27320 22520 90 49930 22840 16010 100 38950 衍生金融资产 1360 31340 680 33380 3400 9050 3450 15900 可供出售金融资产 13000 15000 5380 33380 13600 6460 8400 28460 资产合计 41680 68860 6150 116690 39840 31520 11950 83310 交易性金融负债 17120 1740 18860 16130 970 17100 衍生金融负债 26000 50200 20100 96300 980 27010 2380 30370 负债合计 43120 51940 20100 115160 17110 34560 2380 54050 C．公允价值对重大假设改为合理可能替代假设的敏感性 1．本银行资产负债表中以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值，有些完全是按活跃市场上公开市场价格或市场利率确定的，也有一些全部或部分是根据将非可观察到的市场价格或市场利率为基础的假设运用于估值技术或模型确定的。用于后者所指情形中的模型，在确定使用之前，经过了严格的内部确认程序。 2．估值技术可能会存在不确定性。为充分反映这种不确实性，应进行估值调整，并将调整金额从根据模型或其他估值技术确定的公允价值中扣除。 3．根据本银行运用的控制及程序性保护措施，管理层认为，在资产负债表中列示的、运用模型或其他估值技术确定的公允价值，以及在利润表中列示的该公允价值变动具有合理性，而且是资产负债表日本银行作出的最佳估计。 4．将合理可能的替代假设运用于估值模型会产生潜在影响，其定量情况为： (1)20×7年12月31日： 使用不利假设，公允价值减少最大金额为109400万元 使用有利假设，公允价值增加最大金额为117600万元 (2)20×8年12月31日： 使用不利假设，公允价值减少最大金额为57900万元 使用有利假设，公允价值增加最大金额为92700万元 D．运用估值技术确定的、其变动计入当期损益的公允价值本期发生的变动 本银行20×7年12月31日和20×8年12月31日的交易净收益总额分别是799600万元和490200万元，其代表了在不同经营活动中交易的一系列工具的净经营成果(包括外币折算形成的汇兑损益)，既有已实现的部分，也有未实现的部分。未实现的收益根据公允价值变动确定，既包括根据活跃市场中的公开市场价格或市场利率确定的公允价值，也包括使用估值技术等其他方式确定的公允价值。 交易净收益中包括的未实现部分为截止20×8年12月31日、根据估值技术确定的公允价值的变动形成的净损失228600万元。 截止20×7年12月31日，采用估值技术确定的公允价值变动形成的净损失是712300万元。确定此项金额是估值技术与20×4年12月31日当时采用的技术有所不同；当时采用的技术经过修正后用于20×5年12月31日，并因此也修正了20×4年12月31日估计的价值。但是，原于20×4年12月31日运用估值技术确定的价值在编制20×5年度比较数据时没有追溯调整。 交易净收益通常形成于涉及多项金融工具的交易，也可能产生于套期活动或其他风险管理活动。其中，在风险管理活动中，某项交易的不同部分可能会采用的不同的估值技术来定价。因此，采用估值技术确定的公允价值的变动，只是交易净收益的一部分。在多数情况下，这些金额会被其他金融工具或交易的公允价值变动抵销，而这些金融工具或交易的公允价值系根据活跃市场上的公开市场价格或市场利率确定，有些还是已实现的金额。这些收益金额(包括未实现交易形成的汇兑损益)在20×8年12月31日和20×7年12月31日分别是1028200万元和1202500万元。 (十六)企业应当披露在活跃市场中没有报价的权益工具投资，以及与该权益工具挂钩并须通过交付该权益工具结算的衍生工具有关的下列信息： 1．因公允价值不能可靠计量而未作相关公允价值披露的事实。 2．该金融工具的描述、账面价值以及公允价值不能可靠计量的原因。 3．该金融工具相关市场的描述。 4．企业是否有意处置该金融工具以及可能的处置方式。 5．本期已终止确认该金融工具的，应当披露该金融工具终止确认时的账面价值以及终止确认形成的损益。 (十七)企业应当披露与金融工具有关的下列收入、费用、利得或损失： 1．本期以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债、持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产、按摊余成本计量的金融负债的净利得或净损失。 2．本期按实际利率法计算确认的金融资产或金融负债利息收入总额或利息费用总额。 3．下列项目形成的、在确定实际利率时未包括的手续费收入或支出： (1)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债以外的金融资产或金融负债； (2)企业为他人管理信托财产和其他托管行为。 4．已发生减值的金融资产产生的利息收入。 5．持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产本期发生的减值损失。 三、金融工具风险信息披露要求 (一)总体要求 企业既应披露金融工具风险的描述性信息，同时还应披露金融工具风险的数量信息。 1．描述性信息 (1)风险敞口及其形成原因。 (2)风险管理目标、政策和过程以及计量风险的方法。 上述描述性信息在本期发生改变的，应当作相应说明。 2．数量信息 (1)资产负债表日风险敞口总括数据。企业在提供该数据时，应当以内部提供给关键管理人员的相关信息为基础。企业运用多种方法管理风险的，应当说明哪种方法能提供最相关和可靠的信息。 (2)信用风险、流动性风险、市场风险等方面的数量信息。 (3)资产负债表日风险集中信息。风险集中信息应当包括管理层如何确定风险集中点的说明、确定各风险集中点的参考因素(包括交易对手、地理区域、货币种类、市场类型等)、各风险集中点相关的风险敞口金额。 上述数量信息不能代表企业本期风险敞口情况的，应当进一步提供相关信息。 (二)信用风险信息 1．企业应当披露与每类金融工具信用风险有关的下列信息： (1)在不考虑可利用的担保物或其他信用增级(如不符合相互抵销条件的净额结算协议等)的情况下，最能代表企业资产负债表日最大信用风险敞口的金额，以及可利用担保物或其他信用增级的信息。 (2)尚未逾期和发生减值的金融资产的信用质量信息。未逾期金融资产指本金和利息都没有逾期的金融资产。 (3)原已逾期或发生减值但相关合同条款已重新商定过的金融资产的账面价值。假如这些金融资产在企业资产负债表日又出现逾期，就作为已逾期金融资产披露。 2．最能代表企业资产负债表日最大信用风险敞口的金融资产金额，应当是金融资产的账面余额扣除下列两项金额后的余额： (1)满足金融资产和金融负债相互抵销条件、已抵销的金额。 (2)已对该金融资产确认的减值损失。 【例38—9】某商业银行在不考虑可利用的担保物或其他信用增级的情况下，最能代表其资产负债表日最大信用风险敞口的金额如下： 表38—8 项 目 金额(单位：万元) 拆放同业 94510 买入返售资产 34560 交易性金融资产 121300 指定为公允价值变动计入当期损益的金融资产 3300 衍生金融资产 30000 可供出售金融资产 345678 持有至到期投资 67890 客房贷款及垫款 12390210 其他资产(背书和承兑等) 9360 财务担保和其他信用相关的或有负债 9966 贷款承诺和其他信用相关的承诺 3036 20×7年12月31日合计 13109810 3．企业应当按照类别披露已逾期或发生减值的金融资产的下列信息： (1)资产负债表日已逾期但未减值的金融资产的期限分析。 (2)资产负债表日单项确定为已发生减值的金融资产信息，以及判断该金融资产发生减值所考虑的因素。 已逾期金融资产指本金或利息逾期1天或以上的金融资产。已发生减值的金融资产指单独进行减值测试后确定的已发生减值的金融资产。 (3)企业持有的、与各类金融资产对应的担保物和其他信用增级对应的资产及其公允价值。相关公允价值确实难以估计的，应当予以说明。 4．企业本期因债务人违约而处置担保物或其他信用增级对应的资产所取得的金融资产或非金融资产满足资产确认条件的，应当披露下列信息： (1)所取得资产的性质和账面价值。 (2)这些资产不易转换为现金的，应当披露处置这些资产或拟将其用于日常经营的计划等。 (三)流动性风险信息 1．企业应当披露金融资产和金融负债按剩余到期日所作的到期期限分析，以及管理这些金融资产和金融负债流动性风险的方法。 流动性风险，是指企业在履行与金融负债有关的义务时遇到资金短缺的风险。 2．企业在披露金融资产和金融负债到期期限分析时，应当运用职业判断确定适当的时间段。列入各时间段内的金融资产和金融负债金额，应当是未经折现的合同现金流量。 企业可以但不限于按下列时间段进行到期期限分析： (1)一个月以内(含本数，下同)； (2)一个月至三个月以内； (3)三个月至一年以内； (4)一年至五年以内； (5)五年以上。 3．债权人可以选择收回债权时间的，债务人应当将相应的金融负债列入债权人要求收回债权的最早时间段内。债务人应付债务金额不固定的，应当根据资产负债表日的情况确定用于到期期限分析的金额。债务人承诺分期支付金融负债的，债权人应当把每期将收取的款项列入相应的最早时间段内；债务人应当把每期将支付的款项列入相应的最早时间段内。债权人吸收的活期存款以及其他具有活期性质的存款，应当列入最早的时间段内。 (四)市场风险信息 金融工具的市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动的风险，包括外汇风险、利率风险和其他价格风险。其中，外汇风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险；利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险；其他价格风险；是指外汇风险和利率风险以外的市场风险。 1．企业应当披露与敏感性分析有关的下列信息： (1)资产负债表日所面临的各类市场风险的敏感性分析。该项披露应当反映资产负债表日相关风险变量发生合理、可能的变动时，将对企业当期损益或所有者权益产生的影响。 (2)本期敏感性分析所使用的方法和假设。该方法和假设与前一期不同的，应当披露发生改变的原因。 2．企业采用风险价值法或类似方法进行敏感性分析能够反映风险变量之间(如利率和汇率之间等)的关联性，且企业已采用该种方法管理财务风险的，可不按照上述1的要求进行披露，但应当披露下列信息： (1)用于该种敏感性分析的方法、选用的主要参数和假设。 (2)所使用方法的目的，以及使用该种方法不能充分反映相关金融资产和金融负债公允价值的可能性。 3．如果按上述1或2对敏感性分析的披露不能反映金融工具内在市场风险的，企业应当披露这一事实及其原因。 第四节 新旧比较与衔接 一、新旧比较 金融工具列报准则是在对2001年发布实施的《金融企业会计制度》等制度(以下简称原制度)进行修订的基础上完成的，新准则与原制度相比，主要变化如下： (一)规范了权益工具的会计处理 原制度中，权益工具的内容及其会计处理较为分散和繁杂。新准则不仅明确了权益工具的概念，而且系统的规范了权益工具的内容及其会计处理。 （二）对混合工具分拆的会计处理作出了规定 按原制度要求，企业发行的包括负债和权益成份的非衍生金融工具，不需要将负债和权益成份进行分拆处理。按新准则要求，企业发行的包括负债和权益成份的非衍生金融工具，应当在初始确认时将负债和权益成份进行分拆，分别进行处理。 （三）规范了金融工具的披露 原制度没有对金融工具的披露作出全面、系统的规定。新准则不仅要求企业系统地披露金融工具的一般信息，而且还特别要求详细地披露金融工具风险信息。 二、新旧衔接 企业在首次执行日，对于发行的包含负债和权益成份的非衍生金融工具，应当按照《企业会计准则第38号——首次执行企业会计准则》的规定进行分拆时，先按该负债在首次执行日的公允价值作为其初始确认金额，再按该项金融工具的账面价值扣除负债公允价值后的金额，作为权益成份的初始确认金额，但负债成份的公允价值难以合理确定的除外。 首次执行日之后，应当按照新准则进行处理。 是 是 是 是 是 是 是 否 否 否 否 否 否 否 企业发行的金融工具是衍生工具吗？ 该非衍生工具包括交付现金或其他金融资产的合同义务吗？ 该非衍生工具包括了为发行方所设立的结算选择权吗？ 该非衍生工具包括了“真实”的条件，使企业能够以非固定数量自身权益工具结算吗？ 该非衍生工具将以非固定数量企业自身权益工具结算吗？ 该非衍生工具包括了“真实”的条件，使企业承担了交付现金或其他金融资产的合同义务吗？ 该非衍生工具可以不通过交付固定金额现金换取固定数量企业自身权益工具吗？ 金融负债 衍生工具 权益工具 图38—1 区分权益工具与金融负债的流程