股票经典：战胜庄家

股票经典：战胜庄家 机构培训操盘人员的职业教程总结简述如下: 一、选择大庄股的经典 庄家是从赌博中引进的概念，具备通吃通赔的资金量者称之为庄，其主要的赌具就是庄股。虽然在各国的证券法中都有限制作庄的条文，但是，无论是在成熟的市场或是新兴市场，庄股的存在还是一种比较普遍的现象。由於庄家在综合因素上有著非常明显的优势，其重仓持有的股票往往存在非常大的涨跌空间，如果投资者能够即时在低位发现并洞悉庄家的魔术手法，就会获得远远超过平均利润的高额利润。 选择大庄股的初步手段: ,(在日涨跌排行榜的名列前茅股选择。 ,(在日震幅排行榜的名列前茅股选择。 ,(在首次量比进入前矛股中选择。 ,(在,,,技术指标位於历史高位股中选择。 ,(出利空後很快走出放量阳线股中选择。 ,(在总股本与流通盘子均较小股中选择。 ,(在基本面较好没有送配历史股中选择。 ,(在有明显後续大材股中选择。 印证大庄股的主要手段: ,(具备独立行情，个股走势不跟随大盘波动。 ,(在大盘跌势中个股的抗跌性明显好於大盘。 ,(大阴线、大阳线、上下长影线数量较多但绝对股价波动不大。 ,(对於个股的消息面反映比同板块其他股敏感。 ,(在行情发动的第一阶段表现弱於大盘。 ,(有连续的,,万股买单，成交量较小。 ,(历史上曾经逆市连续放过大成交量。 ,(尾市经常发生砸盘方式的异动。 以上所有条件的基础是个股的股价处於,线图的低位元区域。 二、跟随大庄股的经典 在上述第一项中主要论述的是观察方法，在用这些方法发现大庄股後的主要操作是要做到“知行合一”，首先我们要进一步认清庄家的本质，我们要认识多数庄家具有下例特徵:通吃、狡猾、残酷、骗子、强盗、资金是有成本的。 大庄股的运行特点综述: ,(大庄股的整个运行方式为收集、拉抬、派发，时间在一个三个月至,,个月之间，其中收集与派发占据了主要时间，拉升时间只占很少部分。 ,(大庄股的消息面特点是低位元全是利空，普通投资者心情悲观犹豫，高位全是利好，普通投资者信心十足乐观，主力反大众心理操作。 ,(大庄股在收集完毕时，在发动前都要震仓洗盘，最直接的目的是迫使已经跟进的人离场，间接的目的是打击准备跟进人的买进信心，其手段往往是多样的与异常折磨人的，某大庄股在发动前的洗盘中，把机构的副总经理都给洗跑了，对人说:“他妈的，我不赚他的钱，也不能这样受他这麼折磨。” ,(拉高时速度极快，不给投资者以低位的追进机会。 ,(在低位时易低开，不易产生涨停板，在高位时易高开，喜好产生涨停板。 ,(在股价达到高位时往往会有利好不断传出，并且股价会配合上涨。 需要注意的是站在自己的角度考虑问题时，要同时站在对手庄家的角度想一想，如果两者的利益是一致的就需要反醒，另外考虑问题的时间与广度要宽一些，不要被一两天的,线表现所迷惑。 三、做骄大庄股的经典 股市要想获利，必须要在分析上多下功夫，平时多流汗，一旦决定踏上战场，在作好适当的风险防范措施後(如设立稳妥的分批计画)，在投资论据没有发现有明显失误後，应坚决实施投资计画，而不要被其他的机会所诱惑。别人在街口捡了一个钱夹子，你再过去时就没有了。股市中有一句谚语，“在绝望中新生，在欢乐中死亡”，跟风庄股也要有这种意识。想想参加股票交易的目的是什麼，如果是为了找寻乐趣求快乐刺激，那麼最好是玩宝龄，打中打不中都高兴。而赚钱是痛苦的事，特别是庄家看到了你赚了它应该赚的钱，肯定要在精神上煽你几巴掌，这是你赚钱的必要代价，所以买进大庄股後，要有耐心，要保持一个良好的心态。,,年,月,,日深科技启动前，深市大盘涨了数百点，该股一动也不动，成功地树立臭不可闻的市场形象，使持股者禁不住诱惑纷纷去追当时的黑马股湘中药、内蒙宏峰时，半死不活的深科技一举成为,,、,,年深沪两市涨幅第一名，创造了买进来臭，卖出去香的神话。 识别庄家是出货还是洗盘的技巧: ,(看重大关口处庄家是打压震仓还是护盘，前者是震仓，後者是出货。 ,(看重大关口处反弹的幅度，反弹力度较小是洗盘，这样不会恢复持股者的信心;反弹力度较大是出货，这样可以使场内场外的投资者对庄股很快恢复信心。 ,(跌破重大关口後有买盘力量是洗盘，否则是出货。 职业投资者经验:在大庄股低位时小仓位做短差，大仓位持仓，在大庄股高位时用赢利持股，用小仓位作短线(大庄股在高位时异常活跃，但要防止由於在该股赚钱了，只见利好不见利空的现象)，在没有明显的机会下要学会空仓等待。 作者:pc007 2006-1-28 16:00 回复此 13 回复:战胜庄家 实战高手奉献识别“长庄牛股” 大概从1996年下半年开始，伴随著职业投资集团投资理念和操盘思路的转变，市场中出现了越来越多的长庄牛股。他们不仅参与某只股票二级市场的炒作，而且参与该上市公司的资本运作和业务重组整合，从而力求股价与上市公司投资价 值或成长潜力的双赢。这类机构典型的代表有基金类的安信、裕阳，券商类的海通、申万、中经开，职业投资机构类的德隆系、中科系、首创系、哈裏系等等，除此以外一些民间背景的职业机构也是资本运作高手，他们控盘的长线庄股也在不断涌现。 对於普通投资者，拥有一只处於上升波段的长庄股，可以带来巨大而稳定的收益。关键在於能否在早期发现长庄牛股。 庄家以大量资金介入运作长庄股，肯定会有蛛丝马迹。笔者认为，对庄家而言，运作长庄牛股的成败主要在三点:1、能否低位拿到足够的筹码，并达到控盘(用“盘”); 2、能否在拉升前期摆脱跟庄者和短线投机客的骚扰(用“磨”);3、能否在拉升後期使公司的基本面价值得到市场的认可(用“诱 ”)。识破长庄这三点，可以大大增加抓住长庄牛股的概率。下面就几个方面谈谈个人跟庄体会(本文对庄的理解，是一只股票的流通筹码中控筹量最大的小部分资金集团;对长庄的理解暂时定义为主要运作周期超过一年的庄股)。 一、对筹码集中程度的判断 长庄股必定是高控盘股票。如果庄家介入的资金量不大，控盘程度不高，自然不会出大力。介入长庄股前，对庄家大致的成本区域和控筹程度进行较为准确的判断，有利於估计庄家可能的运作意图和目标价位;在长庄股的拉升过程中，通过对筹码分布(成本换手)变化的分析可以区别出长庄与短庄以及庄家震仓、洗盘和弃庄出货等行为;在拉升末期或平台整理区域，通过对筹码集中程度的分析，有可能判断出庄家是否进入二次拉升等意图。因此对筹码集中度的分析，是跟庄全部过程中的关键。关於筹码的判断，笔者运用三种方法:第一是公开信息资料的前十大股东。关注的重点是十大股东中有无基金;有无职业投资机构和名称独特的股东，如升华拜克(600226)中的“天发投资”和“天安数码”，广汇股份(600256)中的“大商交服”和“蒋氏”等等;有无持股规模相当的个人投资者，如莱钢股份中第二至第十大股东均为持股量相当的个人社会公众股东。这种方法一般用於跟庄准备阶段的调研。 第二是分析公开信息资料中的年报、中报股东人数的增减情况。这种方法一般只能判断已知的强庄有无进入二次拉升的可能。此法是静态指标，弊病甚多，且自去年以来媒体公开“洩密”，导致关注的人越来越多，因此笔者认为其目前的参考意义已非常有限。 第三是借助分析软体进行成交量(筹码)的全程分析。无论庄家如何掩饰，也无法隐蔽其资金介入带来的成交量变化。由於前二法均有众多弊病，因此对日某个价位区域常或一个阶段成交量堆积分布的分析，成为筹码分析的重点。筹码分析不仅可以看出庄家的大致成本、大体的持仓量，而且可以根据庄家拉升过程中筹码的变化，判断出庄家的洗盘、震仓、吸筹、出货、放弃运作等意图从而确定自己的持仓策略。 二、异动成交量的分析——长庄股潜伏期的判断 成交量的异常放大，通常可以反映主力庄家的决心和实力。而在横盘和上升过程中，成交量是否极度萎缩，则是观察庄家控筹程度、运作意图和盘面控制能力的关键。可以说，缩量上涨是大多数长庄股区别于短庄和波段庄家的又一重要特点。笔者将长庄股异动成交量的分析重点放在以下四种形态上，为便於敍述，试各举一例说明: 1、单日异常放量 单日异常巨量显示了主力庄家的资金实力，一般发生在长庄股启动之初，经常是“巨量过顶”的经典形态。 2000年1月20日-2000年6月 2日，长春长铃(600890)突破中期下降通道，沿30日均线维持缓慢上升，6月5日和6月9日分别放出1400 万股和1900万股的成交量，巨量跳空上扬，单日成交量创出上市以来新高。显示主力吸筹已毕，踌躇满志，实力尽显，由此奠定其後长庄大牛之路。根据此法， 2001年4月9日，莲花味精 (600186)单日出现4300万股“巨量过顶”的经典图形，一举突破一年来的盘局，笔者观察一周确认其突破有效後，随即跟进。 作者:pc007 2006-1-28 16:01 回复此发言 14 回复:战胜庄家 2、单日异常缩量 单日异常缩量显示主力高度控盘，浮筹极少，一般发生在拉升中段盘局和拉升期。 如飞乐音响(6000651)，2000年6月27日和7月6日在构筑平台处以1.47亿股的流通盘出现了单日44万股和35万股的严重缩量，庄家动向值得关注。另外在以上的12只牛股中，许多个股如大连国际(0881)、河南思达(0676)、新疆屯河(600737)均出现过单日严重缩量的行为。笔者有一套分析系统，专门对此(日换手率极低的股票)进行筛选跟踪。 3、区域两端异常放量对比 一般发生在长庄股进入潜伏期和脱离潜伏期之两端。1999年5月和8月，新疆屯河(600737)曾出现密集放量，随之维持平缓的下跌平台缩量明显，庄家隐百万雄兵进入潜伏期。2000年1月14 日-2月22日再次出现密集放量成交区，庄家复活。此种图形，极像一座“斜拉吊桥”。类似的经典图形还可在银广夏(000557)等众多长庄股中看到。 4、一段时期内巨量与严重缩量的对比 在维持缩量的同时，庄家还要定期“补量”，否则，缺乏成交量的走势岂非极为难看，其实主要是庄家自己的“左右互搏”。这种图形的代表作可在大连国际 (000881)、思达高科(000676)、中科创业(000048)等全控盘牛股中看到。成交量图形呈典型的“绝壁千仞”与“深谷沟壑”的规律性相间分布。 三、趋势与上升通道的分析 并不是所有庄股都能够在早期被及时发现，但是在一只庄股的上升周期，依据对趋势形态、上升通道和筹码及成交量的综合分析，同样可以及时切入吃到丰美的鱼身。不同的长线庄家有不同的喜好，操作中对趋势和上升通道维持的手法不尽相同，个别全控盘庄家更是将手中运作的庄股当成心宠，K线图走势“画” 得极“美”，并且常在运作中展示出许多不多见的经典技术图形。因此，在跟庄持仓过程 中如何判断庄家洗盘、盘升、调整开始和某一波段运作目的等等操作意图，藉以确定自己补仓、减仓、出局、二次介入等策略，需要对趋势和上升通道形态进行综合研判。在传统的技术分析指标中，笔者认为值得重视的是不同均线组合、周线和布林通道的综合运用。 1、日均线组合 笔者实战中主要运用5日，20日， 60日线、5日，10日，30日和10日，30日，250日线三种组合。在主要上升周期中，长线庄家一般不会像波段庄家那样进行连续大幅的拉升，优秀的长庄对盘面的控制极为严密，不给短线投机客提供频繁进出的获利空间，同时迫使缺乏耐心的跟庄者出局，因此对於每日拉升的幅度、阶段拉升幅度和阶段性频繁洗盘的目标位元有精密的事先计算，表现为均线走势极有规律，主要的洗盘支撑位一目了然。打开K线图，运用以上三种均线组合，笔者认为基本可以应付主要上升周期中的这些问题。 2、周线的研判 周线对研判长庄股潜伏期的结束，对研判主要上升周期的开始、延续和结束有重要的意义。笔者在大量长庄股的主要上升波段中，发现应用5周，10周，20周的组合有很强的指导作用。尤其5周线是研判主要上升形态的关键。 3、布林通道 在上升趋势中，严格维持股价在上升通道上轨和中轨间运行是庄家能力和阶段运作意图的具体体现。笔者通常以中轨作为短线补仓或出局的主要参考位置。 四、对长庄股特点的综合归纳 1、筹码高度集中。 2、在一个上升周期内的底部筹码始终保持稳定状态(底筹不松)。 3、主要潜伏期在6个月至一年左右，拉升中继平台的潜伏期在2-3个月左右。 4、主要潜伏期内具备良好的抗跌性，股价主要波动范围在30%以内。 5、主要潜伏期平台的两端出现明显的放量行为，而中部缩量明显(在日K线或周K线中进行观察)。 6、通常在潜伏期左端或启动初期单日出现过异常巨量，应视为长庄宣战的开始。 7、潜伏期内抗跌性良好。 8、在拉升过程中通常出现严重缩量，日换手率保持在极低水平。 9、在拉升过程中有时出现“高山深谷”的成交量不规则分布。 作者:pc007 2006-1-28 16:01 回复此发言 15 回复:战胜庄家 10、年线始终保持平稳和上升趋势，在指数中级调整中的，年线支撑作用明 显。 11、在主要上升过程中，均线组合稳定构成上升通道，主要以沿5日线运行，短期洗盘规则地以20日或30日作为洗盘目标位元。 12、主要上升通道严格按5周均线上行。 13、主要上升通道中布林线中轨支撑坚实有效。 14、主要上升趋势维持较强的独立走势。 15、公司的基本面通常出现重大变化(真伪不论)。 从今年市场表现来看，随著市场监管的日益严密，庄家操盘手法有很大变化，往日急风暴雨式的连拉涨停现象越来越少，代之而来的是大量采用温和上升的慢牛长庄现象。当然很多股票受制於公司基本面不会都成为长庄大牛股，但是长庄的手法正在被更多的庄家学习运用却是不争的事实，这一点同样值得跟庄者进行深入探讨研究。 笔者在实战中，深深体会到技术是第二位的，对自我心态的控制才是跟庄成败的关键，战胜庄家的过程就是战胜自我的过程。市场在不断变化，因此笔者在实战之馀不得不多些思考，面对市场不断学习，求新求变，希望能够在这个市场继续生存下去。 用换手率捕捉热门股 判别是否属於最近热门股的有效指标是换手率。换手率高，说明近期有大量的资金进出该股，流通性良好。投资者可将近期每天换手率连续超过1,的个股，列入备选物件之中，这就大大缩小了选股范围，再根据一些辅助规则，从高换手率个股中精选出最佳品种。操作中可利用以下的几个辅助规则: 1、换手率能否维持较长时间。若在较长的一段时间内保持较高的换手率，说明资金进出量大，一些个股仅仅有一两天成交突然放大，其後重归沉寂，并不说明该股股性已转强。棱光实业(600629)去年12月2日成交量柱状图突然躥出一根“电线杆”，其後很快继续缩量，弱势难改;而方正科技(600601)自去年12 月开始每天的换手率平均超过3,，持续性强，增量资金源源不断地“增援”，使该股股价水涨船高。 2、从走势形态、均线系统作辅助判断。换手率高，有可能表明资金流入，亦有可能为资金流出。一般来说，出现较高的换手率的同时均线保持空头排列，重心下移，表明资金从该股流出，後市以跌为主。飞彩股份(000887)、西藏矿业(000762)从去年12月份之後换手率一直保持较高的水平，而均线呈空头排列，有资金不断撤离;华联商城(000889)从去年12月份之後每天平均换手率超过1,，股价却一直受30日均线的支撑，在大盘下调过程中抗跌性明显。 3、从价量关系上看，一些热门股上涨过程中保持较高的换手率，此时继续追涨风险较大，如,,渤化等。投资者可重点关注那些近期一直保持较高换手率、而股价涨幅有限的个股，根据“量比价先行”的规律，在成交量先行放大後，股价通常很快跟上量的步伐，即短期换手率高，表明短期上行能量充足，如浙江广厦(600052)从去年12月以来日均换手超过3,，而股价基本维持在13元的水平;上海梅林(600073)从去年12月份以来的每天换手率接近 2,，量比价提前发出买入信号。 如何捕捉涨停 (—)涨跌限价 1996年12月17日，针对当时业绩欠佳的个股疯狂暴涨的情况，沪深两市证券交易所制定了涨跌幅为10%的涨跌限价。这一点有别于国外惯用的涨、跌幅度到达规定幅度便立刻停止所有买卖的做法。近期部分机构、主力借助资产重组之风，大肆炒作业绩较差的上市公司股票。沪、深两个交易所对业绩连续两年亏损或净资产值低於股票面值的公司股票实行特别处理，并实行涨跌停幅度为5%的新规定。二十多只被特别处理的股票，构成颇引人注目的“ST”板块。 (二)涨停 某只股票因为上市公司公布重大利好或主力纷纷买入，股价大幅向上攀升，往往形成涨停。当某只股票涨停後以涨停价格买人的买单数量高达数百万，要打开较困难，散户要想买入该股只有以涨停价格排队等待买入，通常难以买到。涨停对主力和机构较为有利，大笔买单把价格推高到涨停再用大笔买单封住涨停，能够在行情看好的情况下，优先买入股票;当封住涨停的买单高达几百万股甚至上千万股， 常常容易形成第二个涨停，甚至第三个涨停板。实战中，一般连续3个涨停板後，第四个交易日往往形成高开低走，是短炒者短线卖出良机。实战中也有极个别流通股较小，通常在4000万以下的个股，因主力手中握有大量筹码，市场抛售压力小，只需动用少量资金便可以拉涨停，这种市况反映主力已完全控盘，在急拉升股价後，接著是派发。如S,粤海发，主力从低价位9.0元介入，不断推高股价，无奈管理层 推出特别处理，该主力完全被套，难以离局，股价从15.16元盘跌至10.11元。从4月30日起不断推高股价，7月8日後连续2天涨停，第三天推高股价接近涨停价格，主力控制该股得心应手，以避开因为连续3天涨停而被停牌，粤海发大幅上扬，令许多持币者望而生畏，追高买入，又怕高风险，不买入眼见股价经常拉升涨停。该股近期曾创下 25.3元的高价，该股主力庄家何时出逃或怎样出逃是持股者近期 关注的焦点。 作者:pc007 2006-1-28 16:01 回复此发言 16 回复:战胜庄家 (三)懂防主力“诱捕”陷井 实战中，炒作手法高明的少数市场主力借助涨停板为幌子，达到顺利派发，套取大量现金的目的。当某只股票连续一段时间暴涨後，主力用大笔买单封住涨停，吸引许多中小散户跟风以涨停价格排队等待买入。这时眼见买入者众多，主力迅速申请撤单成功後，便开始全 力出货，大量抛售。涨停板被打开，由於买入者众，主力不愁找不到买主。去年8月12日大盘从1510点经过数月盘跌到1100点，主力介人中 川国际这只股票，从6.50元不断提拉到14.80 元，当该公司公布97年中期业绩大幅扭亏为盈、每股收益高达0.35元时，主力迅速封涨停，众多中小散户眼见该股96年底每股亏损0.76元，经过半年时间每股竟扭亏增盈为0.35 元，纷纷以涨停板价格排队抢购，主力见时机成熟，迅速撤出买单并大量抛售，仅半个交易日，成交量高达1843万股，创下近年来天量，主力大获全胜，全身而退，可怜不少中小散户深套其中， 此後该股盘跌长达,个月之久。又如今年,月,日厦门国贸故技重演涨停之下大笔抛售，宣布参股北大未名生物工程集团30% 的股权後，股票复牌後主力股价涨停被打开，股价一撅不振，盘跌至今。 中小散户明白主力在涨停下玩的把戏後，一旦有大笔卖单涌出後，主力出货迹象明显应抢在主力卖出前行动，以低於主力卖出价格0.1元 或 0.2元争先卖出。若自己不幸以涨停价格买入被套其中，第二天也应主动认赔离局为好，缺乏主力的炒作单靠散户是难以掀起大幅上扬行情的。主力面对你这样精明的对手，只能自叹弗如了。 (四)什麼样的股票容易涨停 1、股价处於低位徘徊，上市公司突然公布重大利好消息，股价复牌後持股者惜售，持币者急於买入，往往以涨停价格参与集合竞价，结果股价一开市便涨停，随後以涨停价格排队的买单越来越多，大量踊跃的买单常常意味著第二个交易日该股仍呈强势。去年8月22日沪市哈高科这只股票上市後股价低位盘整，公司公布1997 年中期业绩每股收益0.35元，大大出乎市场预料，买人者蜂拥而至，股价连续报收3个涨停板。3天过後，当不少散户明白该股中期每股收 0.35元是指股本未扩张前的每股收益。实际根据最新总股本摊薄为0.20元，股价第,天便掉 头向下盘跌持续较长时间。每逢年报或中报公布之际，投资者要特别关注此类“每股收益未摊薄”情况发生。 2、大主力介入的庄股常常涨停。认真观察股价盘出底部，有大笔买单通常10万股以上不断涌入，应及时介入这样的股票，往往容易涨停。主力庄家通常在拉升过程中采取强势上攻势态，拉升涨停板，以吸引广大投资者的关注和跟风，达到众人拾柴火焰高的目的。股价涨停後，以涨停价格排队等待买入者众多，通常高达500万股以上或达到该股流通,股的30%以上，往往形成第二个涨停板或第三个涨停板。 如何判断主力在洗盘 很多投资进行在买进某种股票以後，由於信心不足，常致杀低求售、被主力洗盘洗掉，事後懊悔不已，看著股价一直上去。炒股的人，对於主力的洗盘技巧务必熟知，而主力的洗盘方式不外乎下面几种: 1、开高杀低法:此种常发生於股价高档无量，而低档接手强劲之时，投资人可以看到股价一到高档(或开盘即涨停)即有大手笔杀出，而且几乎是快杀到跌停才甘心，但是股价却是不跌停，不然就是在跌停价位，不断产生大笔买盘，此时缺乏信心者乃低价求售，主力於是统统吃进，等到没有人愿意再低价卖出，压力不大时，再一档一档向上拉升，如果拉了一二档压力不大，可能会急速接到涨停，然後再封住涨停。所以当投资人看到某股低位大量成交时，应该勇於大量承接，必有收获。 2、跌停挂出法:即主力一开盘就全数以跌停挂出，散户在看到跌停打不开时，深恐明天会再来个跌停，於是也以跌停杀出，待跌停杀出的股票到达一定程度而不再增加时，主力乃迅速将自己的跌停挂出单取消，一下将散户的跌停抛单吃光，往上拉抬，而其拉抬的意愿视所吃的筹码多寡而定，通常主力一定要拥有大的 筹码时，才会展开行动，因此若筹码不够，则第二天可能还会如法炮制，投资者亦应在此时机低价买进才是。 3、固定价位区洗盘法:此种情况的特徵乃是股价不动，但成交量却不断扩大。其洗盘的方式为:某股涨停是25元，跌停是15元，而主力会在18元处限价以超大量的单子挂入。 这样的结果将导致一整天股价将“静止”在18元和17元之间，只要股价久盘不动，大部分人将不耐烦抛出，不管再多的量全部以17元落入主力的手中，直到量大到主力满意为止。然後，往後的涨幅又是由主力决定，而散户只有追高或抢高的份了。 4、上冲下洗法:当股价忽高忽低，而成交量也不断扩大时，投资者应该设法在低价位挂进股票。此法乃是主力利用开高走低、拉高、掼低再拉高，将筹码集中在他手上的方法，故称为“上冲下洗”。此法乃综合开高走低法和跌停挂出法而成，将会造成特大的成交量。 作者:pc007 2006-1-28 16:01 回复此发言 17 回复:战胜庄家 洞察投资大户的进出动态 股票市场上的机构投资者凭藉雄厚的资金实力大量买进股票，会对股价上升起促进作用，其表现为股价坚挺。相反，机构投资者进行卖空交易，股票价格就会下降，市场疲软。 有一些人为因素很强的股票。在行情上涨时，有大户关照的股票，上升的幅度较大;在行情下跌时，有大户关照的股票，下落的幅度较小，因此，一般投资者在股票买卖时都喜欢跟踪交易，若对於大户的进出动向判断正确，可以搭上轿子，得到一些利润;若判断错误，则往往要吃大亏。因此对於大户进出股市的动向及介入的股票，投资者不能轻信道聼涂说，应以市场的各种交易资料综合研究并加以验证，其主要判断方法有: 1、从价格和成交方面的变化来观察,大户开始买进股票的时候,其迹象有:平日成交量不多，忽然大量增加，这时可能是大户开始吃进;盘面上有大手笔买单;股价偏低，且每天以最低价收益，也可能有大户在压价吸纳。 判断大户开始的主要指标有:成交量活跃起来，而且买盘较集中，往往集中於少数公司;股价迅速冲高，出乎投资者的意料;有些主力喜欢在临收盘时，在低档大量挂进。 2、判断大户卖出。大户是否在卖出，相当难以判断，因为谁也不会大张旗鼓地出货，但只要投资者细心观察，也可以发现大户卖出的迹象。如:是否利多消息出现时，成交突然大增,是否股票涨得相当高时，成交量大增;大户是否频频把股票让出去，而不是转进来,是否接二连三地宣扬某股票的利多消息，自己却不再 大量买进, 3、用简单的计算及统计方法判断大户进出的动态。采用出此类方式，必须耐心地逐日统计，才能获得较为准确的资料。 简单的计算及统计方法。最常用的有: (1)股票交易周转率法。是计算股票成交股数与总发行股数的比率的方法。股票交易周转率高，表示该股票的买进卖出都较多，如果交易周转率高，而价位上升，则表示买方强于卖方;反之，交易周转率低，而价位下降，则显示卖盘强於买盘。 (2)平均每笔成交数量法,以股票每日成交股数除以成交笔数，即为平均每笔数量，如每笔成交数量大，表示每笔买卖的股数较大，即有大额进出(有大户进出);反之，平均每笔股数少，即表示买卖均为小额(为散户行情)。 如何掌握盘中之买点及卖点 要想在股市中成为羸家，必须先了解何时可以买进，兹分买进时机及买点之选择二点介绍。 一、买进之时机 1、股价已连续下跌3日以上，跌幅已经渐缩小，且成交也缩到底，若突然变大且价涨时，表示有大户进场吃货，宜速买进。 2、股价由跌势转为涨势初期，成交量逐渐放大，形成价涨量增，表後市看好，宜速买进。 3、市盈率降至20以下时(以年利率5%为准)表示，股票的投资报酬率与存入银行的报酬率相同，可买进。 4、个股以跌停开盘，涨停收盘时，表示主力拉拾力度极强，行情将大反转，应速买进。 5、6日RSI在20以下，且6日RSI大於12日RIS，K线图出现十字星表示反转行情已确定，可速买进。 6、6日乖离率已降至-3,-5且30日乖离率已降至-10,-15时，代表短线乖离率已在，可买进。 7、移动平均线下降之後，先呈走平势後开始上升，此时股价向上攀升，突破移动平均线便是买进时机。 8、短期移动平均线(3日 )向上移动，长期移动平均线(6日)向下转动，二者形成黄金交叉时为买进时机。 9、股价在底部盘整一段时间，连续二天出现大长红或3天小红或十字线或下影线时代表止跌回升。 10、股价在低档K图出现向上N字形之股价走势及W字形的股价走势便是买进时机。 11、股价由高档大幅下跌一般分三波段下跌,止跌回升时便是买进时机. 12、股价在箱形盘整一段时日,有突发利多向上涨,突破盘局时便是买点. 二、盘中买点之选择 1、开高走高，回档不破开盘价时买进(回档可挂内盘价买进)，等第二波高点突破第一波高点时加码跟进(买外盘价)或少量抢进(用涨停价去抢，买到为止)，此时二波可能直上涨停再回档，第三波就冲上更高价。 作者:pc007 2006-1-28 16:01 回复此发言 18 回复:战胜庄家 2、开低走高，记住最好等翻红(由跌变涨)超过涨幅1\2时，代表多头主力介入，此时回档多半不会再翻周，若见下不去，即可以昨日收盘价附近挂内盘价买进。 3、底部形成突破颈线压力时，买进。无论开高走低或开低走低只要有底部(W底、三重底、头肩底、圆形底等)形成，逢突破颈线压力时，代表多头主力抵抗直至护盘成功，开始往上拉抬，此时突破一定量大勿追，待其回档时，最好(多半)不破颈线，此时是最佳之买点。特别注意，开低走低，虽然底部形成，但毕竟属弱势，最好等其突破颈线亦能翻红，回档时不再翻黑时才买进，否则，亦有骗钱、诱多之可能。 4、箱形走势(开高走平,开平走平，开低走平)往上突破时，跟进。当日股价走势出现横盘时，最好观望，而横盘高低差价大时则可采高出低进法，积少成多获利。但应特别注意，出现巨量向上突破箱顶价时，尤其是开高或开平走平，时间又已超1\2时，此时即可敲外盘买进或抢进。至少有一个箱形上下价差可赚。而若是开低走平，原则上仅是一弱势止跌走稳盘，少量介入跟进试试抢反弹，倒不必大量投入。 三、卖出时机 兹将一般分析师对常见之卖出信号分析如下，供您参考: 1、在高价出现连续三日巨量长黑代表大盘将反多为空,可先卖出手中持股. 2、在高档出现连续3,6日小红或小黑或十字线及上影线代表高档向上再追价意愿已不足，久盘必跌。 3、在高档出倒N字形的股价走势及倒W字形(W头)的股价走势，大盘将反转下跌。 4、股价暴涨後无法再创新高,虽有二三次涨跌大盘有下跌之可能。 5、股价跌破底价支撑之後，若股价连续数日跌破上升趋势线，显示股价将继续下跌。 6、依艾略波段理论分析，股价自低档开始大幅上涨，比如第一波股价指数由2500 点上涨至3000点，第二波由3000点上涨至4000点，第三波主升段4000点直奔5000点，短期目标已达成，若至5000点後涨不上去，无法再创新高时可卖出手中持股。 7、股价在经过某一波段之下跌之後，进入盘整，若久盘不涨而且下跌时，可速出手持股。 8、股价在高档持续上升,当成交额已达天量,代表信用太过扩张应先卖出. 9、短天期移动平均线下跌，长天期移动平均线上涨交叉时一般称为死亡交 叉，此时可先杀出手中持股。 10、多头市场RSI已达90以上为超买之行情时，可考虑卖出手中持股。空头市场时 RSI达50左右即应卖出。 11、30日乖离率及为+10,+15时，6日乖离为+3+5时代表涨幅已高，可卖出手中持股。 12.股价高档出现M头及三尊头，且股价不涨，成交量放大时可先卖出手中持股。 四、盘中走势图研判最佳之卖点 1、开低走低跌破前一波低点时，卖出(跌停价杀出)弱势股。有实质利空时，开低走低，反弹无法越过开盘价，再反转往下跌破第一波低点时，技术指转弱，就应赶紧市价杀出，若没来得及，也得在第二波反弹再无法越过高点，又反转向下时，当机立断下卖单。 2、开高走低，如下图第二波反弹无法越过高值A，反转至B点卖出，跌至C点时，跌破前波低值，则加码卖出。,点尚是反弹翻红，有时开高走低翻黑後，跌幅扩大，此时更显弱势，更应当作卖。而,点反倒成为选择放空的好时机了。 3、头部形成，跌破颈线支撑时应作卖，若此刻未卖，应也趁跌破形态，产生拉回效果，反弹上攻无产再反转向下时，赶紧作卖。尤其当反弹高点在昨天收盘价之上时，或可少量放空，待低档再补回。 M头形是右峰较左峰为低乃为拉高出货形，有时右峰亦可能形成较左峰为高的诱多形再反转下跌更可怕，至於其他头形如头肩顶、三重顶、圆形顶也都一样，只要跌破颈线支撑都得赶紧了结持股，免得亏损扩大。 4、箱形走势往以时杀出。 无论人为开高走平、开平走平甚至开低走平，呈现箱形高低震汤时，在箱顶抛出，在箱低买进。但是一旦箱形下缘支撑价失守时，应毫不犹豫地抛光持股，若此刻下不了手，在盘上之箱形跌破後，也许会产生拉回效果，而此刻反弹仍过不了原箱形下缘，代表弱势，再度反转向下就成逃命点。 作者:pc007 2006-1-28 16:01 回复此发言 19 回复:战胜庄家 庄家炒作手法揭析 一、庄家炒作的题材与时机 1、分红(送配)方案出台前後。如:虹桥机场(600009)在98年10月份，推出10送5方案前後，盘中机构借机强力上攻。 2、实施除权前後(即抢权或填权)。如:环保股份(000730)在98年10月5日实施10送3前後，庄家即做抢权又做填权。 3、中报或年报披露前後。如:东北热电(600795)在98年7月14日率先 公布其良好中报之前，庄家已提前将股价炒高。 4、国家有关产业(或行业)政策出台之後。如:98年8月中旬之後，以江西水泥和华新水泥为代表的水泥、建材板块回应国家加大治理水灾投入的措施，营造了一波“灾後重建”概念股的炒作。 5、上市公司实施资产重组(或收购)前後。如:沪市著名的资产重组概念股上海永久(600818)、海鸟电子(600634)等个股在98年3月份之後的炒作。 6、个股完成筑底或在技术上存在超跌反弹要求时。如:方正科技(600601)在98年2月9日前後的走势;又如郑州煤电(600121)经过98年8月18日之前的连续下跌之後，盘中机构随後展开了连续的上攻。 7、大盘出现深跌、急跌或连跌之後。如:沪深两地大盘在98年8月18日前後的走势。 二、各类庄家的划分与区别 1、短、中、长线庄家的区别 ,, 短线庄家:快进快出，炒作周期2天,1个月，控盘程度(流通股)520,，盘面特徵为不经洗盘，快进快出，筹码收集期较短且手法隐蔽，派发多采用跳水式。拉升空间一般为10,以上，获利目标一般为5,,10,。如:北京天龙(600658)在1998年5月下旬的走势。 中线庄家:炒作周期1,6个月，控盘程度(流通股)30,,80,，盘面特徵为营造波段式的上升趋势，有明显的收集期和派发期，拉升空间一般为50,,100,，获利目标一般为50,以上。如:华一投资(000667)，行情从98年3月下旬开始启动，一直持续到98年8月上旬。 长线庄家:把筹码锁定，炒作周期半年,1年，控盘程度(流通股)50,以上，盘面特徵为 ?形成较长期的上升通道;?一般选业绩有较大提高潜力的成长股，拉升空间100,以上，获利目标一般为100,以上。如:黔轮胎(000589)，庄家从96年6月开始做，一直做到97年5月，股价从5 元一直炒到近37元。 2、券商做庄与公司自炒的区别 券商庄家:事先由操盘手制定严谨的炒作计画，在报送主管领导批准之後，由公司资金部调集资金实施。由於其炒作资金多为短期拆借或挪用客户保证金，故一般不长线持股。进庄之前一般与上市公司会达成某种默契，喜欢做大成交量赚取手续费，并吸引中小散户。操盘手法比较正规，一般在一年当中只作两、三波大的行情。通常被称为市场主力中的正规军，主要指的是证券公司的自营业务。有时由於某种需要(如配股承销)会进行护盘。 上市公司庄家:由於有关行业法规限制，一般不直接买卖自家股票，大多间接委托它人代为炒作。其资金来源多为公司暂时闲置的流动资金，一般在 “投资收益”科目中列支。经常会出台或炮制利好消息(题材)配合炒作，往往在其内部职工股上市前後拉抬股价，或者为了顺利实施配股、改善和维护公司形象进行护盘或拉抬，有时不惜亏本。 3、做大势庄家、做板块庄家、做个股庄家的区别 炒大势庄家:实力最强，一般选择大盘指标股或龙头股。一来进出方便，二来可以调控大盘指数。其特点是进出量大且时间较长，吞吃的个股越多，仓位越重，则发动行情的力度也越大。这类庄家通常多为大的实力券商，一般的中小机构 及民间大户难以为继。如:虹桥机场(600009)在98年9月下旬进驻的庄家即为大券商。 炒板块庄家:经常以某一龙头股做为领涨，同一板块其馀个股随後呼应，即采取轮动(轮炒)方式，一俟整个板块全面启动之时，则往往是主要品种调整(减仓)之际。庄家炒作这类个股时，往往伴之以行业题材(或区域利好)加以配合。如:98年8月份市场兴起的“灾後重建”概念股，以水泥板块为核心。 作者:pc007 2006-1-28 16:01 回复此发言 20 回复:战胜庄家 炒个股庄家:这是最为常见的一类庄家，即所谓的“撇开大盘做个股”。它们多喜欢选择小盘股，以便於控盘和营造独立行情，但一般投机性较强。又分为老庄股和新庄股。 所谓老庄股，指的是在某股“温”了一段儿时间以前进的庄，一般已经完成了收集筹码的过程，可分为以下三种情况:?已经有较为丰厚的获利，极想寻机逢高派发。只要有人入场承接，盘中机构就会沽空(如0795太原刚玉在98年7月中旬以前在高位横盘了一个多月，此时盘中机构已获利颇丰。至7月13 日庄家便伺机逢高减磅。?可能浅度被套，一般没有明显的收集过程就再次上攻。主要通过上下反复振汤或继续上拉来达到解套撤庄之目的。如:0720山东电缆在98年7 月下旬之前，盘中机构已浅度被套，随後便开始连续上攻。二次上做时从盘口上未留痕迹。?已经深套盘中，一般要趁大盘走势趋於乐观时才会再度拉高自救，且拉升幅度较为可观。在低位徘徊时一般成交量萎缩明显，此时介入既安全，而且後市获利机会也大。如:成都华联(000593)在98年8月18日之前，盘中机构已深度被套，由於大盘趋缓，庄家遂于8月18日开始再度借机上做。 所谓新庄股，就是指近期刚刚入驻的庄家。这种庄家一般要经历四个完整的炒作过程，而不象(被套)老庄股那样缺少收集筹码阶段。新庄在选择个股时一般喜欢“另起炉灶”，不愿意选择已经有庄的股票进驻。 三、庄家通常惯用的炒作手法 1(在低位建仓时，一般会控制当日的涨升幅度，而不愿在每天的涨跌幅排行榜上亮相，以便引起市场注目，同时会严密封锁消息，不让外界获知进庄秘密。 2(在拉升阶段时，喜欢在涨幅榜上“金榜题名”，以便吸引市场的跟风盘，并显示庄家的实力，此时经常有意“洩露”消息。 3(善於运用逆向思维，往往在高位轧空诱多，而在低位轧多诱空。 4(如欲建仓吸货，往往利用手中筹码制造卖压，一旦散户大量抛空，便迅速撤掉原挂卖单吞吃廉价筹码，即假卖真买。 5(如欲拉高出货，往往挂出大笔买单，制造表面繁荣的假像，一且散户大量追涨，便迅速撤掉原挂买单套住跟进筹码，即假买真卖。 6(喜欢炒朦胧，一且消息明朗之时则往往是出货之机。 7(经常利用手中已有的筹码进行“T，O”对冲操作。 8(往往在技术上制造假突破，或进行骗线。 9(在派发末期，经常刻意砸盘，以放大恐慌效果。 10(轻仓时往往顺势而为。比如借利空出货，此时损失也不会大。重仓时则往往逆势而动。比如对利空消息滞後反映，由於此时仓位较重，一下子出不完货，故经常先向上拉升，然後再反手做空。 11(经常刻意抬拉，打压大盘指标股或制造涨跌停板，以掩护自己出货或建仓。 12(通谋买卖或联手做庄。往往在不同的营业网点开立若干个帐户互相转帐，或进行分仓操作。 13(虚买虚卖(对倒、对敲)。即在买入、卖出的同时，让约定的合夥人以商定的价格实施相反方向的操作。比如散户在某一个营业部发现某只个股有大买单吃进而盲目跟进，但庄家有可能在另一个营业部又以相同的数量大举卖出，而实际上庄家的持仓量并没有发生变化。通常在盘整时运用此手法。 四、如何判断和选择“庄股” 1(从每日涨幅公开信息榜中获得有关资讯，看是否有大机构(如全国十大券商)参与其中。但需要注意的是真正参与炒作的机构(庄家)并不一定就是公开信息排行榜中披露的券商或机构，而很可能是“幕後第三者”。 2(有便利条件的投资者，可从沪深交易系统网路中获取每日交易席位“龙虎榜”，它清楚地揭示了某个交易席位当天进出每只个股的数量。只是这种资讯一般中小散户无从得知，且有不规范之嫌。 3(专找刚从底部(或低位)放量上攻就赶上大盘回调(或大跌)的个股，说明有庄刚刚入驻其中就被“闷”在盘中，一般日後必会再度拉升。 4(一跌到某一支撑位就有(大)买单护盘的个股，或在跌势中回调幅度明显小於大盘的个股。 5(对於新股，投资者可从其招股说明书中获得有关承销商及大股东的情况。一般而言，如果在其主(副主)承销商和十大股东中，有数家大的券商或金融机构名列其中，则日後该股被炒作的可能性会相应加大，而且做盘庄家往往就出自其中。 对於老股，投资者可从其公布的中报、年报或股东变更公告中获知有关十大股东的资讯。也可从其配股说明书中获得有关主(副主)承销商的资讯，同时还要关注其馀额包销的持股数量及份额。 6(对於当天上市的新股来说，可用以下方法来判断是否有机构(庄家)杀入，?开市後15分钟以内有数笔万手以上的大买单介入(看钱龙、胜龙F1键);?当天外盘成交手数大於内盘成交手数一倍以上;?首日换手率达60,以上。 7(如果某只个股目前的价位已经低於前期该股在低位密集成交区时对应的价位，而且从“前期”到“目前”这一段儿时间内成交量极度萎缩，则说明有庄被套盘中。 (如:0593成都华联在98年3月底、4月初成交量在低位拉阳放大，庄家已经入驻，之後冲高回落直回调至8月中旬，股价已跌至庄家的建仓成本区之下， 且回调期间成交量大幅萎缩，说明庄家未能出局) 8(从盘口上(看钱龙、胜龙软体F1键的分时“成交明细”)观察，看是否有大买单经常(或连续)出现。这裏所指的大买单按如下标准界定:?流通盘在几亿股以上的，须出现5位数(即万手)的买单;?流通盘在1亿股以下的，须出现4位数(即千手)的买单;?流通盘在两、三千万股以下的，须出现3位数(即百手)的买单。同时还要满足以下条件:a(成交手数为红色;b(成交时间间隔越短越好，最好在一分钟以内(否则便会失真);c(大手笔成交的买入价、卖出价和成交价要高於上一笔。 另外，如果从盘面上观察(钱龙、胜龙软体的右上角)买入挂单虽少，卖出挂单虽多，但股价却不跌甚至反升时。或卖出挂单(通常在“卖一”的位置)的数量逐渐减少，而此时在钱龙、胜龙软体右下角的分时成交数量(带红色向上箭头)却相应增加时，此时一般说明庄家正在压著盘子吸货或准备拉升。 9(可参考钱龙(或胜龙)静态指标中的宝塔线、压缩图和支撑压力表。 作者:pc007 2006-1-28 16:01 回复此发言 21 回复:战胜庄家 发现庄家出货的两个绝招 技术图形 就目前形态来讲，主力出货有下列几种形态:一是在板块热点达到鼎沸时，高位放量滞涨形成单针头部，比较典型的就是在2月中下旬的科技股的日K线图，如清华同方、东方电子、中关村、综艺股份等均是如此。 二是利用除权後放量摆出一副填权的样式吸引市场跟风，就在这填权途中将货出掉，这在今年的行情比较突出，这主要是因为今年大盘走的是大牛市，而历史经验尤其是1997年的大牛市告诉我们，在大牛市中，任何缺口都会被弥补的，除权(包括送股与配股)缺口更是如此。 三是由於今年大盘走势非常的好，所以庄主将股价拉升到一定高度之後，并不采取跳水式出货，而是在高位拉一平台或者先往下打压一段空间比如说 10,，然後再做出向上突破甚至再创新高，摆出一副再拉一波的态势，以吸引中小投资者跟风，如金健米业、宁城老窖、黑龙股份、大众科创等，这些个股有的形成了“三飘旗形态”，如大众科创等，当然，这些个股均是在股价相对升幅超过150,以後的发生的事情。 公开信息 就我国股票市场的实质来讲，由於上市公司的业绩普遍不理想，所以，股价的上升大多是由於资金推动，换言之，筹码越集中，股价上升越快，而筹码一分散，股价的後市表现就差强人意，因此，通过对股东人数的分析就可以寻找出庄家进货与出货的痕迹。 比如中期每股收益高达0(30元的天津泰达在中报中披露联合证券的507万股流通股已全部抛售。联合证券在1999年从二级市场购买了507 万股天津泰达，成为其最大的流通股东，占其流通股本的5,左右，但2000年中期持股数在197万股以上的股东名单中，却已不见联合证券，惟一的解释是:上半年在泰达股份从15元上涨至20元的路途中，其已成功抛出。另外，投资者也可从证券投资基金的投资组合中寻找这些庄主出货的资讯，同时一个庄股股价高高在上，各大证券媒体如果刊登了该公司的宣传文章，那麼投资者也要高度警惕。 庄家洗盘赚钱快 一般来说，赚钱最快的只有庄家洗盘的时候跟进，这时风险小收益大。 庄家洗盘，往往表现在股价在底部放大量期间，量价一直配合较好，最终突破了一个重要的阻力位，此时，想是庄家要拉升了，可股价却突然大幅下挫，又明显缩量。这种下挫，该是庄家在洗盘了。去年5?19行情之前，大盘有启动迹象，我并没有轻举妄动，而是坐在电脑前，认真分析K线图，精选个股。在众多的股票中，沧州化工(600722)有明显的洗盘动作，大盘从底部抬起，该股已连收11阳，然後是小阴，量价配合较理想，有明显的建仓迹象，到了3月 19日，该股放量突破前期10(75元阻力位，我预感该股後市有戏，为了保险一些，我连续观察，3月22日，该股上摸11(76元，第二天迅速回落，可我注意到，其价不但不跌，反而放量冲上阻力位，此时，我抓住时机，10(8元买进了1000股，该股经过消化，4月8日小幅拉升，9日拉至涨停，从此，便如日中天。後来，该股10送10後，我於17(5元卖出，抓住了这只黑马。 庄家的洗盘和出货後都会出现缩量，关键看阻力位，若无力再站稳阻力位以上，则设好止损位坚决出货，此时受点损失比而後深度套牢要幸运得多。 庄家做盘的几个特技 作为一名成熟的庄家操盘手，其相应的做盘思路都会相对灵活而绝不拘泥。因为股市瞬息万变，操盘手法若不顺势应变，则容易被动。尽管有时会碰上越是简单越是臭招而战果却越是辉煌的情况，但其实质是没有遇到强硬对手而已。具体分析起来，庄家操盘手在运用一些惯常的做盘手法的同时，偶尔也会运用一些特技，具体如下: 1、拆庄。在进货阶段如果有人碰庄，则应立即果断地把股价拉起，对方若下砸则通吃，从而加快进货速度;对方若抢货则暂且观望，然後再视对方的资金实力和进货数量来调整自己的操作策略。 2、冻筹。在拉升阶段的出货意识是不容放松的，此时只须用少量资金滚动拉抬并制造有明显规律的走势，即可以吸引不少买盘来增强市场买气，然後再突然改变原有规律进行逆势派发，从而在加快自身派货的同时，也更好地把市场上很大一部分短线筹码冻结了起来。 作者:pc007 2006-1-28 16:01 回复此发言 22 回复:战胜庄家 3、作势。当遇上大盘大跌时，正常的操作手法已不能适用。此时如果资金充足，则应果断坚决地逆势将股价拉起，以求能最大限度地降低抛压，并待大盘走稳之後再想其他办法脱身;此时如果资金缺乏，则应在下方多价位埋下大手笔买单，然後再尽全力下砸，以求能在降低成本的同时也降低抛压，但若尾市大盘企稳的话，则必须果断地将股价拉起，或在第二天再以跳空高开来拉起股价。 4、借图。如果在前期曾有某只庄股的走势倍受市场关注，那麼在运作自己控筹的个股时可以模仿该庄股的走势，这样容易引起大量的跟风盘，但在後期的关键阶段应夸张地运用这种趋势性走势，从而达到吸筹或派发的真正目的。譬如1998年深锦兴借轻纺城的跳水走势完成震仓。1999年长城电工借华资实业的逼空走势完成出货等案例，都是经典性的，值得反复玩味。 巧辨庄家洗盘与出货 主力在大幅度拉升股价之前，通常会进行震汤洗盘，後市涨幅越大，则震仓洗盘的力度也就越强。在实战中有几种常用的洗盘方式经常被主力庄家反复使用，如一次性打压方式，反复震汤方式、双阴夹双阳方式等等。 此次笔者给读者朋友介绍另外一种鲜为人知的震仓洗盘怪法:以上工股份为例，该股自4月16日起股价探至62日均价线一带，止跌启稳以後，从,月17日起至4月24日止，该股连续走出六连阳的格局，但阳线普遍为小阳线，随後两天4月25日、26日股价大幅下挫，将前期升幅的80,跌破，随後该股展开横盘整理，但成交量却没有有效增加，这种情况往往令投资者比较恐惧，担心股价在反弹无力後继续下跌，而实际情况却并非如此，该股在周四放量走高，令很多投资者迷惑不解。 其实，在笔者看来该股的上涨并不意外，,月25日、26日的两根阴线明显是主力的洗盘行为，这是因为它符合以下三个条件: 一、20日均价线将下跌中的4日均价线顶起，使4日均价线重新勾头向上，股价收盘站稳在4日均价线之上; 二、5日均量线下移至10日均量线之下，形成下搭型成交量组合; 三、某日成交量放量突破,日均量，当日收盘价高於前一日收盘价，当一只股票符合上述条件，则意味著该股震仓洗盘结束，股价大涨在即，投资者应立即买入该股。 在这裏需要注意的是，即使上述条件均满足於某一只股票，但该股能否出现黑马行情，要取决於其他一些条件，如这些条件满足就是大行情，否则只能是小的上涨行情，这些条件是: (1)62日均价线应平缓向上运行，对股价构成向上顶托作用，股价位於62日上方的位置不能太高。 (2)133日均价线应处於走平或向上运行状态，并且距离62日均价线不能过远。 (3)20日均价线向上倾斜角度越大，後市上涨的力度越高。 (4)股价向上突破时，放量越大，突破後股价上涨幅度也就越高。 注意事项:投资者选择买点时，以成交量突破5日均量线为准，成交量突破 5日均量线的瞬间可即时买入，当股价上涨至中途时，如遇前期高点股价往往会出现短暂的回调整理，随即会再度上攻，到达顶部时，往往会出现价升量减，价量背离的情况，此时投资者应毫不犹豫的卖出所持有的个股。 庄家洗盘一般有以下几种方式: 1、股价依托均线系统支撑呈横盘走势，即使股价跌破支撑位也不会继续大幅下跌，而是在较短的时间内股价重返支撑位之上运行。 2、股价自阶段性高位快速下跌至均线系统支撑位元处即止跌，K线组合呈阴阳交错状，但均线系统中短期均线呈自下向上攻击支撑位趋势，相对应的成交量每日变化不大。 3、股价依托均线系统震仓洗盘完毕後，新的升势开始，随著股价上升，成交量开始逐步放大，短期均线上穿股价支撑位，其後股价在短期均线之上震汤上行。 4、主力通常选择破某关键心理位洗盘。这些关键位元或是均线系统，或是通道货箱体，或是股价百分比。特别是股价百分比，过去通常是通过杀跌10,或20,洗盘，最近则30,的也不少见。总之，主力的洗盘手法越来越隐蔽，越来越凶悍。 作者:pc007 2006-1-28 16:01 回复此发言 23 回复:战胜庄家 5、洗盘时在低位停留时间不长，只须少量买盘便可轻松拉高。 捕捉“洗盘结束点” 在实际投资中，广大投资者经常遇到的一个棘手问题是不知道如何区别洗盘与出货，其结果不是将洗盘误认为是出货而过早出局，错失获利良机，就是将出货误认为是洗盘而持股不动，错失出货良机而遭套牢之苦。那麼，如何把握洗盘与出货的区别，并在洗盘结束点及时跟进，从而跑赢大势呢?笔者研究发现， “上下背离买入法”在捕捉洗盘结束点方面有著十分准确的作用。 所谓“上下背离买入法”，其含义是:“上”指的是钱龙介面上方的移动平均线，“下”指的是钱龙下方的MACD。“上下背离买入”是指在股价的上涨过程中，出现了横盘或下跌，此时，5日移动平均线与MACD(其参数为8，13，9) 的运动方向产生了背离。一种情况是在股价暂时下跌过程中，5 日移动平均线同时下行，接近10日移动平均线或已经与10日移动平均线发生“死叉”，而MACD却拒绝下滑，DIF数值不减反增;另一种情况是在股价暂时横盘其间，MACD 同时下滑甚至出现“死叉”，而5日移动平均线却拒绝下行，不跌反涨。当出现以上情况时，说明市场主力正在洗盘，没有出货，股价的下跌或横盘是暂时的，其後的行情往往是上涨而不是下跌，这一阶段投资者应以买入或持股为主。 这裏需要说明的是“上下背离买入法”的使用有著严格的要求，并不是所有符 合“上下背离”的股票都能涨。一个较为成功的“上下背离买入点”在符合以上要求的同时，还必须满足以下条件: 一、“上下背离”发生在上升三浪起点效果最好，也就是说，出现这种情况时股价刚刚上涨，幅度有限，还没有进行过主升浪; 二、“上下背离”发生时，股价刚刚上穿30日移动平均线，30日移动平均线开始走平或刚刚翘头向上，这说明股价已止跌企稳; 三、“上下背离”发生时，MACD已经运行在0轴之上，这表明市场已处於强势之中，如果符合前一期所讲的“MACD连续二次翻红”，效果更佳; 四、“上下背离”发生时，如果出现的是第一种背离，当日成交量大於5日平均量时可考虑介入;如果出现的是第二种背离，当DIF由跌变涨的那一天，可考虑介入。 打开钱龙分析软体，会发现许多个股符合以上条件。如600002就是在符合第一种背离的情况下出现大涨的，该股在6月2日,6月8日出现盘跌，5日移动 ”，而MACD却拒绝下滑，DIF不跌反平均线也下行并与10日移动平均线“死叉 涨，并在7日符合了“当日量大於5日平均量”的条件，给出了明确的买入信号，其後，股价出现了非常好的上涨;再如符合第二种背离条件的600058，在6月1日,6月15日出现了横盘，其间，5日移动平均线拒绝下行，始终保持上扬，而MACD却下滑并发生了“死叉”，DIF在15日由跌变涨，给出了明确的买入信号，其後， 股价大涨53,。当时沙隆达的图形符合我们抢反弹的标准，於是我打开钱龙F10的资料，在第28页上写著世界五百强之一美国陶氏化学近期与沙隆达签订了总投资高达8000万美元的高科技农药专案。该专案使沙隆达成为中国加入WTO的大赢家，使沙隆达迈上台阶成为世界级高科技生物农药生产企业。沙隆达更大的商业秘密是与联合基金科技有限公司的合作动向。该公司以先进的专有技术寻找人类特定类型的新基因，开发基因药物产品，是国内拥有基因专利最多的企业，是国内拥有最多全长CDNA基因资料库的生物技术公司。正是因为一家世界一流高科技基因技术公司将与沙隆达签订合作意向书，双方在生物基因工程技术展开全面合作，以及中国加入WTO後对该企业的影响，使该企业的股价不会因此而下跌，只会因此而上升。 作者:pc007 2006-1-28 16:01 回复此发言 24 回复:战胜庄家 怎样寻找大牛股 近年来冒出许多像银广夏、国电电力等大牛股，持有,年可以获得,倍以上的利润，寻找大牛股一直是投资者追寻的目标，长线持有牛股成为投资者的向往，奇怪的是大多数投资者长线持股并没有取得预期的效果，关键在於所选的股票及方法不正确，具体操作时应注意以下几点: 选择有潜力的股票，首先看流通盘。流通盘千万别太大，一般在,,,,万股左右比较好，如果是在,,,,万股左右那就更好了。小盘股有著大盘股难以比拟的巨大优势，主力只要动用极小的资金即可达到控盘的目的，总投资不大，一个超级大户或几个大户联合就可达到调控股价的目的，因此小盘股极易被主力相中。在资本运作中，对小盘股的重组难度不大，极易成功。 二是看业绩。业绩不要太好，只要过得去就可以，略微出现亏损将更易被人看中。业绩太好已无想像空间，且多有中线资金长期驻守，筹码大部分被长线买家拿走，主力想在二级市场中进行收集相当困难;而业绩平平或略有亏损就注定了是重组的命，不重组就没有出路，反而给市场以巨大的想像空间。因此也就出现了中国股市特有的现象--不亏不涨，小亏小涨，大亏大涨。 三是看技术面。看股价是在高位还是在低位元，炒高了最好别碰，倘若是从山顶上直线下坠，在低位元长期横盘後不再创新低，而成交量却一直非常小，则要注意该股有可能成为未来的大牛股。再看成交量，价量配合方面应该是涨时有量、跌时无量，刚从底部启动时成交量特大，在中位调整一段时间後再次启动时成交量应只是略有放大，不能太大，太大了就有出货嫌疑。 只要投资者掌握住规律，获大利并不难。在初始阶段，庄家往往耐心地、静悄悄地、不动声色地收集低价位筹码，这部分筹码是庄家的仓底货，是庄家未来产生利润的源泉，一般情况下庄家不会轻易抛出。这一阶段的日成交量极少，且变化不大，分布均匀。在吸筹阶段末期，成交量有所放大，但并不很大，股价呈现为不跌或即使下跌也会很快被拉回的状态，但上涨行情并不会立刻到来。因此，此阶段散户投资者应以观望为宜，不要轻易杀入，以免资金呆滞。 庄家低位吸足了筹码之後，在大幅拉升之前，不会轻举妄动，庄家一般先要派出小股侦察部队试盘一番，将股价小幅拉升数日，看看市场跟风盘多不多、持股者心态如何,随後，便是持续数日的打压，震出意志不坚定的浮筹，为即将开始的大幅拉升扫清障碍。否则，一旦这些浮筹在庄家大幅拉升时中途抛货砸盘，庄家就要付出更多的拉升成本，这是庄家绝对不能容忍的，因此打压震仓不可避免。在庄家打压震仓末期，投资者的黄金建仓机会到来了，此时成交量呈递减状态，且比前几日急剧萎缩，表明持股者心态稳定，看好後市，普遍有惜售心理。因此，在打压震仓末期，趁,线为阴线，在跌势最凶猛时进货，通常可买在下影线部分，从而抄得牛股大底。只要抓住廉价筹码，获利就是轻而易举了。(王贵荣) 刺穿主力柔软的炼门 主力机构们一身刀枪不入的横炼功夫金钟罩、铁布衫，也有其不可避免的炼门--气功中的致命要害。长线客能否一剑就刺中主力的要害，关键在於能否洞察主力的炼门在那裏。 有很多时候，像建仓初期、拉升阶段、洗盘阶段、出货阶段，主力都是处於进可攻退可守的自如境地:涨可以挣钞票;跌可以挣股票;对倒可以吸引买盘;出货可以打差价。那麼主力的炼门是哪里呢,就是它吃饱喝足筹码，阴谋向下“最後一踹”的地方。 有人把吃货末期的主力比做怀胎十月临产的孕妇，身形毕露，行动不便，是最危险的时刻。本来在这种时候，应该赶快拉起才对，但是，主力们好象故意要来个险中求胜，反而一脚猛踹，把股价打个新低出来。 主力的这最後一踹应用得很普遍，并且为了迷惑人，力度通常还很大，许多大黑马都有这样的动作。此“一踹”过後，散户经历了“信心十足”——“ 被套，怀疑”——“深套，後悔莫及”——“解套，真不容易”——“算了，获利出局吧～”这样的心理波动後，持仓信心不足，从而省了主力以後不少麻烦。 作者:pc007 2006-1-28 16:02 回复此发言 25 回复:战胜庄家 新宇软体(600687)在1999年底击破11——13(50元的箱体，一直打到9(50元附近，随後就一路单边上扬至今，股价翻了近,倍;亿安科技(000008)1998年12月大约8、9元的时候，借个股利空，居然用三个跌停板来做最後一踹，让跟随者心惊肉跳，丢盔卸甲，再後来的百元神话大家都领教过了。还有中纺投资(600061)、沧州化工(600722)、闽福发(000547)都曾上演过“最後一踹”的把戏。 主力这“最後一踹”最害怕有人在这个时候给予的“致命一击”，这就是主力的致命弱点和炼门。此时此刻主力和散户的位置倒转过来，主力成了被动者，是鱼肉;散户成了主动者，是刀俎。记住～这时候可是丝毫客气不得，主力只有这一个时刻是柔弱的，过了这个时刻，它可就又要恢复那吃人的本性了，想想平时主力给你吃的无数苦头吧～狠下心来，毫不手软，让主力也尝尝厉害～ 认清庄家“高买低卖”的本质 我们一般认为，低买高卖才能获利，但在实际操作中，主力操盘手更多的是频繁运用“高买低卖”的操作手法，从另一个角度提高自己的资金回报率。何为“高买低卖”,庄家因何要“高买低卖”,以下以庄股“拉升”过程为例进行分析。 庄家在低位吸足筹码之後，就要进入拉升期，以便脱离原始筹码成本区。庄家最大的希望，莫过於自己的帐面市值上一个台阶，却没有多少成本。多数庄股在拉升过程中都有不同程度的增仓，而增仓比例与拉升幅度，将是决定主力操盘成败的关键要素。如果增仓的比例过大，但後续的题材却不能支持股价进一步上行的话，则很可能陷於做庄失败的困境。市场浮码的积极换手是拉升成功的关键。而浮码的充分换手，则有赖於制造“赚钱效应”，令这部分浮码迅速地从一部分投资者手中如接力棒般不断转移到另一部分投资者手中，而且换手越积极越好，这样浮码的持仓成本将不断抬高，而庄家手中的筹码市值的增长远远超出付出的拉升成本。 当日拉升前，主力一般预先埋下抛单，而且是价位越高则抛盘越大。这是很有必要的，因为只有“量价配合”的股价才有吸引力。盘口上，均价线与股价走势同步，每拉一拉就歇一歇，看看後面的跟风盘如何，如果跟风盘旺盛，则反手沽出部分筹码，然後更主动地吃去上档更大数量的抛盘(包括预先埋下的抛单)，这就是所谓的“高买低卖”，实际就是一种筹码的交换，变相地将一部分浮码转移到另一部分继续看好後市的投资者手中，其中的少许差价和交易成本，对於资金庞大的主力 庄家来说，是微不足道的，而且这样更能保持市场中的“赚钱效应”。 值得一提的是，突破关键阻力位後，上档的抛单多数也是主力预先埋下的，以便对自己突破前的努力做出补偿，这种“高买更高卖”的行为，同样起到变相转移浮码的作用。 庄家拉升途中的洗盘动作，本质上也是一种加速换手，目的是动摇低位元跟风盘，使之“见好就收”。庄家会在某些关口位置(特别是整数价位)放量沽出大单，随後即重拾升势。由於此时盘面特点基本呈现振汤下滑走势，一般投资者会选择反弹到均价线附近减磅，或者在随後的升势中逃命。这种关键位置大手抛售的行为，同样是庄家“低卖”的绝活。 庄家“高买低卖”的模式还有许多变种，视流通盘的大小和主力控盘程度的深浅以及主力操盘手个人操作风格决定，但本质是不变的，那就是努力实现跟风盘的快速换手，提高跟风盘的市场成本。这种方法的关键在於，如何反复增进或打击市场持股信心，令短线投机者在过度追涨与止损杀跌中“高买低卖”。因为投资者一般会在一定的可接受的价格波动范围外设定杀跌止损或追高买进，即“越涨越买，越跌越卖”。因此，庄家拉升途中多数考虑这个平衡点的短期位置，并且短暂打破这个平衡点以造成市场心态的过度乐观或过度悲观。如果低位跟风盘过於集中的话，就会进行深度洗盘甚至震仓;或者在拉升假突破後市场极度乐观气氛中埋下筹码，卖给追高的跟风盘，然後掉头砸盘。种种行为，目的无非是反复刺激筹码的加速换手，不断提高最活跃部分浮码的持仓成本而已。识别庄家“高买低卖 ”的本质，我们就可借助盘面出现的特别暗示把握机会。 作者:pc007 2006-1-28 16:02 回复此发言 26 回复:战胜庄家 寻找翻倍股票十大“秘笈” 如何找到今後能翻数倍股票的方法呢,人们暂且把今後能翻数倍的股票称为“明日之星”股。在股票历史中，“明日之星”股在被人发现之时，往往像沧海遗珠，埋没在众多股票中，然而当“明日之星”上市公司潜质显露时，股价往往翻数倍，甚至十几倍。这显然不属投机范畴，初级市场有这种机会，成熟市场也仍有这种机会。 要成为“明日之星”应至少具备以下一些特徵: ,、公司主营业务突出，将资金集中在专门的市场、专门的产品或提供特别的服务和技术，而此种产品和技术基本被公司垄断，其他公司很难插足投入。那些产品和技术在市场上竞争程度不高，把资金分散投入，看到哪样产品赚钱即转向投入，毫无公司本身应具有的特色，以及无法对产品和技术垄断，在竞争程度很高的领域中投入的上市公司很难成为“明日之星”。 ,、产品和技术投入的市场具有美好灿烂的发展前景。当然对市场的前景具 有前瞻的研判必不可少。比如，世界电脑市场的庞大需求使美国股票“，,,”和“苹果”成为当时的“明日之星”;香港因为人多地少，加上地产发展商的眼光，使地产上市公司利润和股价上升数倍。 ,、“明日之星”上市公司应该在小规模或股本结构不大的公司中寻找。由於股本小，扩张的需求强烈，适宜大比例地送配股，也使股价走高後因送配而除权，在除权後能填权并为下一次送配做准备。如此周而复始，股价看似不高，却已经翻了数倍。 ,、“明日之星”上市公司所经营的行业不容易受经济周期所影响，即不但在经济增长的大环境中能保持较高的增长率，而且也不会因为宏观经济衰退而轻易遭淘汰。 ,、公司经营灵活，生产工艺创新，尤其是在高科技范围，它们比其他的公司有高人一筹的生产技巧，容易适应社会转变所带来的影响。 ,、公司肯花大力气进行新技术研究和创新，肯花钱或有能力不断发展新产品，始终把研究和发展新技术和新产品放在公司重要地位，如此，公司才有能力抵御潜在的竞争对手，使自己产品不断更新而立於不败之地。 ,、公司利润较高或暂不高，但由於发展前景可观而有可能带来增长性很高的潜在利润。这一条对发现“明日之星”十分重要，因为利润成长性比高利润的现实性更为重要，动态市盈率的持续预期降低比低企的市盈率更为吸引人。 ,、公司的股本结构应具有流通盘小、总股本尚不太大，且总股本中持有部分股份的大股东应保持稳定，大股东实力较强对公司发展具有促进作用，甚至有带来优质资产的可能。 ,、公司仍未被大多数人所认识，虽然有人听说过公司名称，但大多数投资者都不知道该公司的股本结构、潜质、经营手法、生产技巧和利润潜力等，太出名或已经被投资者广为知道的上市公司不可能成为“明日之星”。 ,,、“明日之星”股在行情初起时，股价应不高，至少应在中、低价股的范围内寻找，因为从几元的股票翻倍到数十元较容易，而几十元股票要涨到数百元则对大众心理压力较大。 庄家因何高吸低抛, 确切地说，是庄家“高买低卖”，目前大多数成功运作资金的主力操盘手，必定精於此道。我们一般认为，低买高卖才能获利，这只是投资获利的大前提，在实际操作中，主力操盘手更多的是频繁运用高买低卖的操作手法，从另一个角度提高自己的资金回报率。 在目前国内股市仍是散户为投资主体的大环境下，“成本决定论”大行其道，这种高买低卖的手法也应运而生。虽然不久的将来市场的投资主体、市场格局将发生巨大的变化，但我们还是有必要 探讨这种目前大多数庄家惯用的绝活，以便明了庄家是如何逐步垫高市场成本的。 以下仅就庄股“拉升”过程中的高买低卖作简单的分析，供有兴趣的投资者研判。 当庄家将低位筹码吸足之後，则进入拉升期，以便脱离原始筹码成本区。这时候，庄家最大的希望，莫过於自己的帐面市值上了一个台阶，却没有多花一分钱成本，当然这是一种绝对理想化的境界。因为在拉升过程中，即使最终结果是既不 增仓也不减仓，中途拉升资金的成本也是不容忽视的。多数庄股在拉升过程中都有不同程度的增仓，甚至将增仓部分列入吸货成本，而增仓比例与拉升幅度，将是决定主力操盘成败的关键要素;如果增仓的比例过大，但後续的题材却不能支持股价进一步上行的话，则很可能陷於坐庄失败的困境，我们会发现少数庄股，在绝高的位置有心无力地对敲护盘，也就是挫败後的无奈。 作者:pc007 2006-1-28 16:02 回复此发言 27 回复:战胜庄家 因此，除去庄家手中的原始筹码外，市场浮码的积极换手是拉升成功的关键。而浮码的充分换手，则有赖於制造“赚钱效应”，令这部分浮码迅速地从一部分投资者手中如接力棒般不断转移到另一部分投资者手中，而且换手越积极越好，这样浮码的持仓成本将不断抬高，而庄家手中的原始筹码帐面市值同样不断增长，并且市值的增长部分，则远远超出拉升过程中付出的拉升成本，这对主力操盘手来说，真是何乐而不为～具体到盘面的操作，当日拉升前，一般预先埋下抛单，而且是价位越高则抛盘越大。这是很有必要的，因为只有“量价配合”的股价才有吸引力，这时盘口看均价线与股价走势同步。每拉一拉就歇一歇，看看後面的跟风盘如何，如果跟风盘旺盛，则反手沽出部分筹码，然後更主动地吃去上档更大数量的抛盘(包括预先埋下的抛单)，这就是所谓的“高买低卖”。从动态的角度看，主力的这种高买与低卖实际就是一种筹码的交换，变相地将市场的一部分浮码转移到另一部分继续看好後市的投资者手中，其中的少许差价和交易成本，对於资金庞大的主力庄家来说，简直就是微不足道的，而且这样更能保持市场中的“赚钱效应”。值得一提的是，主力对关键阻力位的攻坚战中，突破後上档的多数抛单也是主力预先埋下的，以便对自己突破前的努力作出补偿，这种“高买更高卖”的行为，同样是起到变相转移浮码的作用。 对於庄家拉升途中的洗盘动作，本质上也是一种加速换手。目的是动摇低位元跟风盘，使之“见好就收”，将手中筹码抛售给後来者。从盘口看，庄家会在某些关口位置特别是整数价位放量沽出大单，随後即重拾升势。由於此时盘面特点基本是呈现震汤下滑的走势，一般投资者会选择反弹均价线附近减磅，或者发现大单沽出，误以为庄家出逃，在随後的升势中视为逃命机会，而在股价的重新启动中减磅或出局。这种关键位置大手抛售的行为，同样是庄家"低卖"的绝活。 以上只是庄家拉升中高买低卖的基本模式，此外还有许多变种，视流通盘的大小和主力控盘程度的深浅以及主力操盘手个人操作风格决定，但本质是不变的，那就是努力实现跟风盘的快速换手，提高跟风盘的市场成本。这种方法真正考验主力操盘手的操作技巧之处在於，如何反复增进或打击市场持股信心，令短线投机者在过度追涨与止损杀跌中“高买低卖”。因为投资者一般会在一定的可接受的价格波动范围外设定杀跌止损或追高买进，简单的一句话，就是“越涨越买，越跌越卖”。 因此，庄家拉升途中多数考虑这个平衡点的短期位置，并且短暂打破这个平衡点以造成市场心态的过度乐观或过度悲观。比如低位跟风盘过於集中的话，就会进行深度洗盘甚至震仓;又如或者在虚势拉升假突破後市场极度乐观气氛中埋下筹码，诱给追高的跟风盘，然後掉头砸盘。种种行为，目的无非是反复刺激筹码的加速换手，不断提高最活跃部分浮码的持仓成本而已。 庄股九大特徵 庄家操纵股票价格给证券市场带来的负面影响已被越来越多的投资者所认识，对於投资者来说，也许重要的是用实际行动使“庄家”失去生存的重要土壤，即不追涨杀跌，不盲目跟庄。而要做到这一点，当然要认清“做庄”行为的本质，了解“庄股”所表现出的一些市场特徵。 特徵之一:股价暴涨暴跌 受庄家操纵的股票价格极易出现这种现象，因为在市场环境较为宽松的条件下，做庄的基本过程就是先拼命将股价推高，或者同上市公司联系，通过送股等手段造成股价偏低的假像;在获得足够的空间後开始出货，并且利用投资者抢反弹或者除权的机会连续不断地抛出以达到其牟取暴利的目的，其结果就是股价长期下跌不可避免。造成这种局面，同目前上市公司股利分配政策不完善也有一定关系，庄家客观上不可能依靠现金分红来获取回报并降低风险，在二级市场赚取差价成为唯一选择。 特徵之二:成交量忽大忽小 庄家无论是建仓还是出货都需要有成交量配合，有的庄家会采取底部放量拉高建仓的方式，而庄股派发时则会造成放量突破的假像藉以吸引跟风盘介入从而达到出货目的。另外，庄家也经常采用对敲、对倒的方式转移筹码或吸引投资者注意。无论哪一种情况都会导致成交量的急剧放大，而这些行为显然已经违反了法律的有关规定。同时由於庄股的筹码主要集中在少数人手中，其日常成交量会呈现极度萎缩的状况，从而在很大程度上降低了股票的流动性。 作者:pc007 2006-1-28 16:02 回复此发言 28 回复:战胜庄家 特徵之三:交易行为表现异常 庄股走势经常出现的几种情况是，股价莫名其妙地低开或高开，尾盘拉高收盘价或偶而出现较大的买单或抛单，人为做盘迹象非常明显。还有盘中走势时而出现强劲的单边上扬，突然又大幅下跌，起伏剧烈，这种现象在行情末期尤其明显，说明庄家控盘程度已经非常高。 特徵之四:经营业绩大起大落 大多数庄股的市场表现则同公司基本面有密切关系，在股价拉高过程中，公司业绩会有明显提高，似乎股价的上涨是公司业绩增长的反映，有较强的迷惑性， 如对应银广夏股价连续翻番的是业绩的翻番，而这种由非正常因素引起的公司业绩是异常提高还是异常恶化都是不正常的现象，对股东的利益都会造成损害。同时很多庄股在股价下跌到一定阶段後，业绩随即出现大滑坡，这种上市公司利润的资料就很值得怀疑。 特徵之五:股东人数变化大 根据上市公司的年报或中报中披露的股东数量可以看出庄股的股价完成一个从低到高，再从高到低的过程，实际也是股东人数从多到少，再从少到多的过程。庄股在股东名单上通常表现为有多个机构或个人股东持有数量相近的社会公众股。因为庄家要想达到控盘目的的同时又避免出现一个机构或个人持有的流通股超过总股本5,的情况就必须利用多个非关联帐户同时买进，这种做法也给市场的有效监管增添了难度。 特徵之六:逆市而动 一般股票走势都是随大盘同向波动，但庄股往往在这方面表现却与众不同。在建仓阶段，逆市拉抬便於快速拿到筹码;在震盘阶段，利用先期搜集到的筹码，不理会大盘走势，对倒打压股价，造成技术上破位，引起市场恐慌，进一步增加持筹集中度;在拉升阶段，由於在外浮筹稀少，逆市上涨不费吹灰之力，其间利用对敲等违规虚抬股价手法，股价操纵易如反掌，而且逆市异军突起，反而容易引起市场关注，培植跟风操作群体，为将来顺利出货打下伏笔;到了出货阶段，趁大势企稳回暖之机，抓住大众不再谨慎的心理，借势大幅震汤出货，待到货出到一定程度，就上演高台跳水反复打压清仓的伎俩，直至股价从哪里来再到哪里去。 特徵之七:股价对消息反应异乎寻常 在公正、公开、公平资讯披露下，市场股价会有效反映消息面的情况，利好消息有利於股价上涨，反之亦然。然而，庄股则不然，庄家往往与上市公司联手，上市公司事前有什麼样的消息，庄家都了然于胸。甚至私下蓄意制造所谓的利空、利好消息，借此达到庄家不可告人的目的。例如，庄家为了能够尽快完成建仓，人为散布不利消息，进而运用含糊其辞的公告最终动摇投资者的持股信心。又如，待到股价涨幅惊人後，以前一直不予承认的利好传闻却最终兑现，但股价却是见利好出现滞胀，最终落得个暴跌。 特徵之八:追逐流行概念 市场上曾经一度形成一种概念炒作热，有人认为概念的营造要比上市公司的业绩改观来得容易，而且具有更大的想像空间。前期股市上流行的香港回归概念，网路概念、有线网概念以至近期入世概念，申奥概念。当然，其中不乏确有受益的公司，但这些概念往往被庄家借机“拿来”，混水摸鱼。 特徵之九:偏好小盘股 翻开历史庄股，庄股横行之时十有八九是小盘股，究其原因，恐怕不外乎以下几点:一是小盘股流通市值小，对资金要求不高。做庄时间相对可短，风险可控程度高;二是小盘股对大盘指数影响小，不易引起监管层的注意;三是大公司相对规范，小公司易配合支持;四是，小公司才有机会发生突飞猛进的改观。即使虚假包装起来，通过关联交易等不法手段，略施小计，就能暗渡陈仓。 作者:pc007 2006-1-28 16:02 回复此发言 29 回复:战胜庄家 猎庄高手精选常用操盘术 一、投资得素质定理在实战中投资者应具备的关键素质有五项:第一是具有冒险精神(在遇到对自己有利的进机时敢於重仓出击);第二是思维理性(不受市场气氛影响，有根据实际操作能力);第三是逻辑推理性强(能够根据一些表像分析到股价波动的实质目的);第四是本能性反应快(见多识广、数学速算能力强);第五是有乐观的工作生活状态(对理性投资有足够的耐心与信心)。 二、行情性质判断定理大盘行情的时间跨度判断定理;短线行情炒消息，中线行情炒题材，长线行情炒业绩。 个股行情时间跨度的判断定理:短线套利炒量能，中线套利炒送配，长线套利炒成长，大盘大量炒龙头，大盘常量炒庄股，大盘微量炒次新。 三、收益机会判断原理 沪深股市中的五项常见机会为: 第一为顺势量能的中线机会;第二为超跌的短线机会;第三为自由波动技术机会;第四为次新股的股本扩张机会;第五为庄股跟风机会。 在掌握机会时要注意明显机会优先，低风险机会优先，多从机会优先，隐性机会优先，低成本机会优先，短线机会优先的六优先顺序原则。 四、技术分析判断定理 在沪深股市裏技术分析不是某一项指标和原理的分析，而是多因素的综合分析。在股价处於高低位时要有逆反思维，技术分析虽然是股市投资的最高境界，但要达到这种最高境界需要对对手进行心理分析、对政策分析与基本面分析有足够的认识。 我们应该清楚，短线市场波动几乎无法预测，中线市场波动容易预测，要尽量取长避短。 五、资讯的时效判断原理 在沪深股市中除了需要注意资讯的即时效果，还要注意资讯的联动性、滞後性与隐性实质性，在主力仓位较轻时，见利好滞涨，见利空必跌，在股价处於主力成本之下时，跟风买盘将导致股价上涨;在股价处於主力成本之上时，跟风盘将导致股价下跌。 六、正常股市实战操作原则 在沪深股市中走向贫穷的捷径就是没有根据地随市场情绪化频繁短线操作，但是这种操作可以说是特别多的人无法摆脱的方式。 市场上另外一种错误方法是永远满仓，在沪深股市中不会空仓，很难获得满意的收益。 在沪深股市中，正确的操作方式是顺势波段重仓并行於3-6只(根据资金量)，潜力股盘整时经仓分批纵向於1-2只潜力股，弱势时空仓于没有把握时的品种与对机会模棱两可的品种。 七、买卖持仓通常操作原则 买卖的主要步骤是: 1、收集所有的有用事实。 2、比较与选用幅度高效率的事实。 3、把资讯投入实战。 4、决不能心存幻想。 5、在获得30%以上的利润後比较机会。 6、更换品种与空仓等待。 7、一个操作周期应该在一到两个月，一年能够做成功5只重仓股票就是非常成功。 8、应该运用部分筹码低买高卖摊低成本。 9、买股要慢，卖股要快，持股要稳。 10、先定策略，後定战术，如果投资者的操作策略错了，战术对了也没用。 11、每次操作後总结经验教训。 八、避免常见错误原则 1、不要在大涨後追高买进，不要在大跌後低位杀跌，在犹豫不决时遵循50%原则。 2、不要在利好公布後买进，不要在利空公布後卖出，不要买进有明显缺陷的股票。 3、选择品种重要，选择时机更加重要，买进靠信心、持股靠耐心、卖股靠决心。 4、小资金的大众行为永远是错的。 如何选黑马 做股票赚钱的方法最简单的就是低价买入高价卖出。但如何能一买入就涨呢，选黑马骑黑马就成了股民梦寐以求的事了，但要想骑黑马是要花一翻功夫的。首先要找出哪支股具有黑马相，这是第一步也是最难的一步。我们总结了一些经验供股民参考，以下从三个方面来选择黑马股。 (一)据上市公司资料，找出如下股票: ?三无股票(即无法人股,无国家股,无内部职工股,这类股票很容易成为收购的对象。 作者:pc007 2006-1-28 16:02 回复此发言 30 回复:战胜庄家 ?有高净资产，高税後利，可能产生高送配题材的股票。 ?流通股本极小的股票，在庄家的强烈拉抬时也会成为黑马。 ?上市公司的主营方面是否是朝阳产业，是否属於国家大力发展的行业。 (二)纯技术方面 ?长期盘整後领先上破压力价位或天价。 ?RSI长期偏高者，不随大盘上下摆的股票。 ?波段上升且经常涨的股票。 ?跌到支撑线就上升的股票。 (三)宏观政策方面 ?由於国家政策的改变，会极大的有利於某类上市公司的发展。如减免房地产税就有利於房地产商的发展、又如现在国家大力发展汽车工业，则汽车类及相关类股票就要注意。 ?重大利空出来仍不跌的股票。 ?某股本结构不能达到法定标准时，准备扩展达标的股票。 相马三法 散户是这个市场中数量最多，但力量最薄弱的群体，而且往往会成为各路庄家弱肉强食的牺牲品。因此如何能在大盘股指的涨跌之间获取良好的投资收益，就成为众多散户朋友茶馀饭後的谈资和话题。这裏仅就选股操作方面提供一些实战心得，并取名曰“相马三法”。 一法，抓住对成交量的分析，特别是大成交量的透彻理解。近期随著大盘不断创新高，主力在个股上的炒作也表现得犹为凶悍。单日换手率超过10,的股票比比皆是，有的甚至於高达50,以上。一般结合,线形态能大致判断庄家的意向，是出货还是建仓，从而进一步谙熟主力的持筹成本区域，基本把握股价波动的目标位元和止损点。以飞乐股份为例，该股3月24日曾释放近1亿股的历史天量，换手率为40,。虽然该股终盘未能收於涨停价，并拉出一根高位,字小阴线，但从形态来看，明显有大资金介入迹象，而且其吸筹心态较为急切，属於拔高直筒式建仓。此後几日该股走势也表明，由於短线多头能量释放过猛，股价出现合理的技术性整理，但显然下档支撑较强，而且仍有建仓吸筹动作。结果是一旦条件成熟，该股在企稳跳空缺口第5日发力上攻再度封住涨停，周,线巨大的复合头肩底形态终於实现有效向上突破。所以，投资者应充分积累实战经验，把握成交量的辩证分析，从技术上选择个股切入点和操作策略。 二法，介入强势品种应立足基本面总体掌握股价运行趋势。个股操作上偏短还是偏长，影响因素较多，如大势状况、买入价位、投资理念等。但最主要的还是基本面题材的想像空间，它在很大程度上将决定该股股价的炒作空间。值得一提的是，这种方法适用于牛市行情中对强势股的操作，因为在大盘稳中趋升的情况下，个股消息也纷乱繁杂，主力做盘往往只是借题发挥，有的简直毫无题材可言，如,,永久连拉十几个涨停板就是最好的例子。牛市中无论什麼股票，只要进入强势运行状态，就会有人跟风，所以在朦胧之间应先介入个股，再研究其基本面情况。还是以飞乐股份为例，既然大资金急於进场建仓，那麼从基本面来看，虽然其不纯属三无概念股，但却是飞乐音响的第二大股东，并且与飞乐音响共同被仪电控股(集团)公司控股。结合近期仪电控股旗下三家上市公司(另为自仪股份)市场表现均较强劲，不难推理出其有内部资产置换的可能性。同时，飞乐股份的报表中也曾披露公司未来开发第三代移动通讯产品形成新的利润增长点，这与前期电子商务、网路科技题材遥相呼应。与其股本结构相近的真空电子，目前股价牢牢定位於21元 上方，而飞乐股份市价还不到14元，已显示出强烈的比价效应。 三法，踏准节拍最重要。其实，所谓“踏准”并非紧跟热点，关键要看准市场主流板块轮动的规律，及时调整持股心态。每一只股票都有自己的运行波峰和波谷，而且经常是与大势的潮涨潮落不甚一致，这就要求投资者既要总体把握住大盘趋势，又要了解个股的微观规律。前述已经提到过，飞乐股份在,月,,日巨量上涨之後，并没有再接再厉出现强劲的逼空行情，这一方面是由於发动总攻条件尚未成熟，另一方面高位震仓整理也是必不可少的阶段。经过五日震汤调整，肯定会洗掉部分浮筹，市场平均持股成本有所抬高，都有利於後市主力的拉升。